หนี้สินหมุนเวียนในงบดุล

เมื่อเตรียมที่จะวิเคราะห์ บริษัท สิ่งแรกที่คุณต้องทำก็คือการคว้าสำเนางบดุลล่าสุดของ บริษัท แม้ว่าจะดูเหมือนว่าจะมีการเขียนเป็นภาษาต่างประเทศให้กับนักลงทุนใหม่ ๆ เราจะช่วยคุณถอดรหัสรหัสเพื่อให้คุณมั่นใจในการวิเคราะห์การลงทุนของคุณมากขึ้น เริ่มต้นด้วยหนี้สินหมุนเวียน ส่วนหนี้สินหมุนเวียนในงบดุลแสดงหนี้สินที่ บริษัท ต้องจ่ายชำระภายในหนึ่งปี

หนี้สินเหล่านี้ตรงข้ามกับสินทรัพย์หมุนเวียน หนี้สินหมุนเวียนประกอบด้วยรายการต่างๆเช่นเงินกู้ยืมระยะสั้นจากธนาคารรวมถึงการใช้วงเงินการใช้จ่ายเงินคงเหลือเจ้าหนี้การจ่ายเงินปันผลและดอกเบี้ยเจ้าหนี้การค้าเงินฝากผู้บริโภคและเงินสำรองสำหรับภาษี

ด้านล่างนี้คือหนี้สินหมุนเวียนที่สำคัญและมีความสำคัญมากที่สุดในงบดุล

เจ้าหนี้การค้า - หนี้สินที่เป็นที่นิยมมากที่สุดในปัจจุบัน

บัญชีเจ้าหนี้เป็นสิ่งที่ตรงกันข้ามกับลูกหนี้ เกิดขึ้นเมื่อ บริษัท ได้รับผลิตภัณฑ์หรือบริการก่อนที่จะจ่ายเงิน บัญชีเจ้าหนี้หรือ A / P ตามที่ระบุไว้ทั่วไปเป็นหนี้สินหมุนเวียนที่ใหญ่ที่สุดแห่งหนึ่งที่ บริษัท ต้องเผชิญเนื่องจากต้องสั่งซื้อผลิตภัณฑ์ใหม่ ๆ หรือจ่ายเงินสำหรับผู้ขายและซัพพลายเออร์เพื่อขายสินค้าหรือบริการ บริษัท ที่ได้รับการจัดการอย่างดีจริงๆพยายามที่จะรักษาบัญชีไว้สูงพอที่จะครอบคลุมพื้นที่โฆษณาที่มีอยู่ทั้งหมด

ผลหมายความว่าผู้ขายจ่ายเงินสำหรับชั้นวางของ บริษัท เพื่อเก็บรักษาไว้ ผู้ประกอบการที่มีประสิทธิภาพมากที่สุดในอุตสาหกรรมเช่นร้านค้าปลีกที่มีส่วนลด Target และ Wal-Mart ในหมู่พวกเขาได้หันไปเป็นศิลปะ ในความเป็นจริงการเติบโตของธุรกิจของพวกเขาได้รับการสนับสนุนจากผู้ขายเช่น Procter & Gamble และ Clorox ซึ่งทั้งสองผลิตภัณฑ์ได้จัดส่งสินค้าไปยังชั้นวางสินค้าบนบัตรเครดิตทำให้ผู้ขายมีโอกาสขายสินค้าก่อนที่จะจ่ายเงินจำนวนนี้ให้กับผู้ค้าส่งรายนี้ .

นั่นหมายความว่าทั้ง Wal-Mart และ Target สามารถใช้เงินที่ได้จากผู้ถือหุ้นผู้ถือหุ้นกู้และกำไรสะสมเพื่อสนับสนุนการขยายสาขาใหม่ ๆ

ผลประโยชน์ค้างจ่ายและเงินเดือนเป็นหนี้สินหมุนเวียน

รายการหนี้สินหนี้สินหมุนเวียนในงบดุลนี้แสดงถึงเงินที่พนักงานจ่ายให้เป็นเงินเดือนและโบนัสที่ บริษัท ยังไม่ได้ชำระ

หนี้สินระยะยาวระยะสั้นและระยะยาว

หนี้สินหมุนเวียนเหล่านี้บางครั้งเรียกว่าตั๋วเงินจ่าย เป็นรายการที่สำคัญที่สุดในส่วนของหนี้สินหมุนเวียนในงบดุลและส่วนใหญ่เป็นเงินกู้ยืมของ บริษัท หรือเงินกู้ยืมอื่น ๆ ที่ครบกำหนดในสิบสองเดือนถัดไปการใช้เงินที่ยืมมาไม่จำเป็นต้องเป็นสัญญาณของความอ่อนแอทางการเงิน อี ก. ผู้บริหารแผนกห้างสรรพสินค้าอัจฉริยะสามารถหาเงินให้กู้ยืมระยะสั้นได้ในวันคริสต์มาสเพื่อที่เธอจะได้ซื้อสินค้าก่อนที่จะมีการวิ่งตามฤดูกาล หากความต้องการสูงร้านจะขายสินค้าทั้งหมดของตนจ่ายคืนหนี้ระยะสั้นและกระเป๋าแตกต่าง การใช้ประโยชน์จากการยกระดับนี้อาจทำให้เกิดผลตอบแทนที่สูงขึ้นในส่วนของผู้ถือหุ้น

คุณจะบอกได้อย่างไรว่า บริษัท มีการยืมเงินอย่างชาญฉลาด (เช่นห้างสรรพสินค้าตัวอย่างของเรา) หรือเสี่ยงไปกับหนี้สินหรือไม่?

ดูจำนวนเงินที่ต้องชำระในงบดุล (ถ้าไม่ได้รับการจัดประเภทตามส่วนของเจ้าหนี้การค้ารวมหนี้สินระยะสั้นของ บริษัท และหนี้สินหมุนเวียนระยะยาว) หากจำนวนเงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดมีขนาดใหญ่กว่าตั๋วเงินที่ต้องชำระคุณก็ไม่มีเหตุผลที่จะต้องกังวล

หากในขณะที่ธนบัตรมีมูลค่าสูงกว่าเงินสดการลงทุนระยะสั้นและลูกหนี้การค้ารวมกันคุณควรกังวลอย่างมาก เว้นเสียแต่ว่า บริษัท ดำเนินธุรกิจซึ่งสินค้าคงคลังสามารถเปลี่ยนเป็นเงินสดได้อย่างรวดเร็วนี่เป็นสัญญาณสำคัญของความอ่อนแอทางการเงิน

หนี้สินหมุนเวียนอื่นในงบดุล

ทั้งนี้ขึ้นอยู่กับ บริษัท คุณจะเห็นหนี้สินหมุนเวียนอื่น ๆ บางครั้งพวกเขาจะถูกรวมเข้าด้วยกันภายใต้ชื่อ "หนี้สินหมุนเวียนอื่น ๆ " โดยปกติคุณสามารถดูรายละเอียดของสิ่งเหล่านี้ "หนี้สินอื่น ๆ " ถูกฝังไว้ที่ไหนสักแห่งในรายงานประจำปีหรือ 10-K

บ่อยครั้งคุณสามารถค้นหาความหมายของรายการโดยใช้ชื่อ หากธุรกิจแสดงรายการ "Commercial Paper" หรือ "Bonds Payable" เป็นหนี้สินหมุนเวียนคุณสามารถมั่นใจได้ว่าจำนวนเงินที่ระบุไว้คือสิ่งที่จะต้องจ่ายให้กับผู้ถือหุ้นกู้ของ บริษัท ในระยะสั้น

เงินฝากของผู้บริโภคเป็นหนี้สินต่อธนาคาร

หากคุณกำลังดูที่งบดุลของธนาคารคุณจะต้องให้ความสำคัญกับรายการภายใต้หนี้สินหมุนเวียนที่เรียกว่า "เงินฝากผู้บริโภค" ในหลายกรณีนี้จะแสดงอยู่ภายใต้หนี้สินหมุนเวียนอื่น ๆ ถ้าไม่ได้รวมกับพวกเขา นี่คือจำนวนเงินที่ลูกค้าฝากไว้ในธนาคาร หากคุณถามว่าทำไมเงินฝากของผู้บริโภคเป็นหนี้สินคำตอบก็ค่อนข้างง่าย เนื่องจากเหตุผลทั้งหมดที่ผู้ถือบัญชีสามารถถอนเงินทั้งหมดของตนได้ในเวลาเดียวกันธนาคารต้องแสดงรายการเงินฝากเป็นหนี้สินหมุนเวียน