ประโยชน์ของการลงทุนในพันธบัตรเทศบาลเพื่อหารายได้

เมื่อคุณเกษียณอายุแล้ววิธีหนึ่งที่นิยมมากที่สุดในการสร้างรายได้แบบพาสซีฟเพื่อเพิ่มแหล่งที่มาของเงินสดอื่น ๆ เช่น Social Security หรือการตรวจสอบเงินบำนาญคือการลงทุนเงินออมของคุณในแบบ tax- พันธบัตรเทศบาลฟรี อาจมีข้อได้เปรียบหลายประการในกลยุทธ์การลงทุนนี้

1 รายได้จากตราสารหนี้ในเขตเทศบาลได้รับการยกเว้นจากภาษีเงินได้ของรัฐบาลกลางและรัฐ

ลองจินตนาการว่าคุณอายุ 65 ปี คุณมีหนี้ไม่มีเจ้าของบ้านของคุณทันทีและมีเงินออม 500,000 เหรียญซึ่งสร้างขึ้นจากการทำงานที่ยาวนาน

คุณมีทางเลือกในการลงทุนในหุ้นกู้ทั่วไปและการลงทุนในพันธบัตรเทศบาลปลอดภาษี พันธบัตรรัฐวิสาหกิจมีอัตราผลตอบแทน 7% และพันธบัตรเทศบาลปลอดภาษี 5%

นั่นหมายความว่าพันธบัตรของ บริษัท จะสร้างรายได้ดอกเบี้ย 35,000 เหรียญต่อปีสำหรับคุณเพื่อที่จะอยู่จ่ายค่าเก็บอาหารในตู้กับข้าวและยาในตู้ คุณจะต้องเสียภาษีรายได้จากเงินนี้ ในทางกลับกันพันธบัตรเทศบาลปลอดภาษีจะสร้างรายได้ดอกเบี้ย 25,000 เหรียญต่อปี คุณจะไม่ต้องจ่ายเงินเพียงครั้งเดียวในภาษีของรัฐบาลกลางหรือรัฐในพันธบัตรเหล่านี้หากคุณซื้อหลักทรัพย์ที่ออกในรัฐที่บ้านของคุณเอง

ตัวเลือกใดในสองตัวเลือกนี้คือตัวเลือกการลงทุนที่ดีกว่าสำหรับผลงานของคุณ? เมื่อต้องการค้นพบคำตอบสำหรับคำถามนั้นคุณต้องคำนวณสิ่งที่เรียกว่าผลตอบแทนที่ต้องเสียภาษี โดยทั่วไปวงเล็บภาษีที่ต่ำกว่าของคุณพันธบัตรองค์กรที่ดีกว่าจะเป็นการลงทุนในขณะที่วงเล็บภาษีของคุณสูงกว่าพันธบัตรเทศบาลที่ดีกว่าปรากฏขึ้น

กับดักที่คุณควรหลีกเลี่ยงคือนิสัยนักลงทุนรายใหม่ ๆ ดูเหมือนจะหยิบยกขึ้นมาซึ่งทำให้พวกเขารีบใส่พันธบัตรเทศบาลปลอดภาษีในแผนการเกษียณอายุที่ได้รับการป้องกันจากภาษีเนื่องจากโครงสร้างโดยธรรมชาติของพวกเขา นี้โง่! แม้ว่าคุณจะอยู่ในวงเล็บภาษีสูงสุดที่เรียกเก็บในสหรัฐอเมริการายได้ภายในแผน 401 (k) หรือบัญชีเกษียณอื่น ๆ ของคุณจะได้รับการป้องกันจาก IRS แล้วทำให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรขององค์กรเป็นทางเลือกที่ดีกว่าจากมุมมองด้านการจัดเก็บภาษีในเกือบทุกสถานการณ์

กฎที่มีประโยชน์: "ตรงข้ามดึงดูด: พันธบัตรที่ต้องเสียภาษีไปในบัญชีปลอดภาษีและพันธบัตรปลอดภาษีจะเข้าบัญชีที่ต้องเสียภาษี"

2. พันธบัตรเทศบาลอาจผันผวนน้อยกว่าหุ้น

ทั้งนี้ขึ้นอยู่กับระยะเวลาของพันธบัตรเทศบาลที่คุณถือไว้ในพอร์ตการลงทุนสินทรัพย์ของคุณอาจผันผวนมากหรือน้อยกว่าหุ้น โดยทั่วไปแล้วพันธบัตรที่มีระยะเวลาสั้นกว่า (ระยะที่เร็วกว่า) จะผันผวน

ไกล

น้อยกว่าพันธบัตรที่มีระยะเวลานาน (ซึ่งมีอายุมากขึ้นในอนาคตหลายปี) ทุกสิ่งทุกอย่างมาพร้อมกับราคา - เพราะฉะนั้นคำพูดทางเศรษฐกิจ "ไม่มีอะไรเป็นอาหารกลางวันฟรี"ระยะเวลาสั้น ๆ พันธบัตรมักจะได้รับผลตอบแทนต่ำกว่าพันธบัตรที่มีระยะเวลานาน นั่นคือการค้าที่คุณต้องทำ (หมายเหตุ: สถานการณ์ที่ไม่ค่อยเกิดขึ้นทุกๆสองสามทศวรรษเมื่อไม่เป็นความจริงมันเรียกว่า "เส้นโค้งผลผลิตกลับ") 3. เมื่อคุณซื้อพันธบัตรเทศบาลในตลาดหลักเงินของคุณจะให้ยืมไปให้กับรัฐบาลท้องถิ่นหรือรัฐสำหรับโครงการต่างๆที่ทำให้ชีวิตดีขึ้นเรื่อย ๆ สำหรับคนทั่วไป หากคุณซื้อพันธบัตรที่ออกโดยเขตการศึกษาเงินของคุณอาจจะถูกใช้เพื่อสร้างโรงเรียนหรือโรงยิมใหม่ หากคุณซื้อพันธบัตรเทศบาลที่ออกโดยบ้านเกิดของคุณเงินอาจใช้เพื่อสร้างถนนสะพานโรงพยาบาลโรงบำบัดน้ำเสียและงานสาธารณะอื่น ๆ

ในทุกกรณีเหล่านี้ผู้ออกพันธบัตรสัญญาว่าจะจ่ายดอกเบี้ยให้กับคุณ ในอนาคตเมื่อถึงวันครบกําหนดคุณจะได้รับผลตอบแทนจากมูลค่าที่ตราไว้ของหุ้นกู้ ในกรณีส่วนใหญ่อย่างแน่นอนในกรณีของพันธบัตรเทศบาลปลอดภาษีแบบดั้งเดิมนี้เท่ากับจำนวนเงินที่คุณให้ยืมผู้ออกตราสารหนี้เดิม

สำหรับนักลงทุนจำนวนมากรู้ความจริงง่ายๆนี้ว่าคุณจะได้รับเงินคืนจากจุดใดจุดหนึ่งในอนาคตตราบเท่าที่ผู้ออกพันธบัตรไม่ผิดนัดทำให้การถือครองพันธบัตรเทศบาลปลอดภาษีได้ง่ายขึ้น และอารมณ์ ส่วนตัวผมรู้ว่านักลงทุนที่เกษียณอายุนั่งอยู่ในพอร์ตการลงทุน 7 รูปที่ยัดด้วยพันธบัตรแห่งชาติซึ่งไม่เข้าใจถึงความผันผวนของราคา แต่ก็ไม่สามารถที่จะถือครองหุ้น

ใด ๆ

ไม่ว่าจะมีคุณภาพสูงแค่ไหน วิธีการทำกำไรหรือว่ามีความหลากหลายมากแม้รู้ว่าในช่วงเวลาที่ยาวนานของหุ้นหุ้นพันธบัตร trounce อย่างแน่นอนในแผนกส่งกลับ

นักลงทุนใหม่ ๆ คิดว่าพันธบัตรเป็น "ปลอดภัย" มากกว่าหุ้นโดยไม่คำนึงถึงสิ่งต่างๆเช่นความเสี่ยงจากอัตราเงินเฟ้อ อย่างไรก็ตามคุณไม่จำเป็นต้องลงทุนในหุ้นเพื่อสร้างความมั่งคั่งดังนั้นหากมุ่งเน้นการออมเงินลงทุนในตราสารหนี้เช่นพันธบัตรเทศบาลปลอดภาษีช่วยให้คุณนอนหลับได้ดีขึ้นในยามค่ำคืน มีการใช้ไม่ทำให้ตัวเองอนาถเพียงเพื่อให้บรรลุผลตอบแทนสูงกว่าถ้าคุณค้าสุขภาพของคุณสำหรับมัน