Federal Reserve กำลังค่อยๆคลายแรงกระตุ้นจากการที่เศรษฐกิจย้ายจากการสนับสนุนชีวิตไปสู่สภาพที่มั่นคง แต่ราคาพันธบัตรเคลื่อนไปในทิศทางตรงกันข้ามเป็นอัตราดอกเบี้ยซึ่งทำให้การลงทุนในกองทุนรวมพันธบัตรและกองทุน ETFs เป็นสิ่งท้าทายอย่างน้อย
การหากองทุนพันธบัตรที่ดีที่สุดในปี 2529 เพื่อเป็นการพูดอย่างน้อยจะเป็นความท้าทาย แต่นี่เป็นแนวทางทั่วไปสำหรับการซื้อเงินลงทุนในปีนี้
กองทุนตราสารหนี้ที่ดีที่สุดสำหรับอัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้น
วิธีหนึ่งในการลงทุนในพันธบัตรระหว่างการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยคือการใช้กองทุนพันธบัตรระยะสั้น โดยทั่วไปแล้วพันธบัตรที่มีระยะเวลาครบกำหนดที่ยาวกว่าจะตกอยู่ในราคาที่สูงกว่าหุ้นที่มีระยะเวลาครบกำหนดที่สั้นกว่า ดังนั้นโดยการใช้กองทุนรวมพันธบัตรที่มีระยะเวลาครบกำหนดโดยเฉลี่ยที่สั้นกว่าคุณสามารถลดผลกระทบเชิงลบของราคาที่ตกลงมาได้ ในกรณีนี้นักลงทุนสามารถพิจารณากองทุนพันธบัตรระยะสั้นได้
อีกทางหนึ่งในการจัดการความไม่แน่นอนในสภาพแวดล้อมของอัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้นคือการใช้กองทุนรวมตราสารหนี้ที่มีความหลากหลายและมีการบริหารจัดการที่ดี หนึ่งในกองทุนดังกล่าว ได้แก่ Loomis Sayles Bond (LSBRX) ผู้จัดการ Dan Fuss มีประสบการณ์ 55 ปีในอุตสาหกรรมการลงทุนและเคยร่วมงานกับ Loomis Sayles & Company มาตั้งแต่ปีพ. ศ. 2519 รายได้คงที่อาจมีความซับซ้อนและจัดการได้ยากกว่าหุ้น ดังนั้นผู้จัดการที่มีทักษะและประสบการณ์เป็นสิ่งจำเป็นสำหรับการลงทุนในพันธบัตร แต่โปรดจำไว้ว่า LSBRX สามารถลงทุนในพันธบัตรที่ให้ผลตอบแทนสูงซึ่งอาจเห็นการลดลงของราคาที่สูงขึ้นหากเศรษฐกิจเปลี่ยนไป
จะรู้ได้อย่างไรเมื่อต้องการขายกองทุนพันธบัตร
หากกองทุนพันธบัตรคาดว่าจะลดลงในปี 2016 คุณจะไม่อยากขายกองทุนพันธบัตรของคุณเพียงอย่างเดียวและเปลี่ยนสัดส่วนรายได้คงที่ของพอร์ตการลงทุนของคุณเป็นเงินสดหรือไม่? นี่เป็นคำถามที่ท้าทาย แต่คำตอบก็ค่อนข้างง่ายถ้าคุณเป็นนักลงทุนระยะยาว
ถ้าคุณมองย้อนกลับไปในช่วงหลายปีที่ผ่านมาคุณจะเห็นได้ว่าหุ้นมีการดำเนินงานที่ดีที่สุดในประวัติศาสตร์ในขณะที่หุ้นกู้ไม่ได้ทำดีในช่วงหลายปีที่ผ่านมายกเว้นจุดสว่างไม่กี่จุดสำหรับ ราคาพันธบัตร
ประเด็นก็คือกองทุนพันธบัตรอาจสูญเสียเงินซึ่งก็คือราคาของพันธบัตรอาจลดลงโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่ออัตราดอกเบี้ยคาดว่าจะเพิ่มขึ้น
แต่นี่ไม่ใช่วิธีการกระจายความเสี่ยงที่ควรจะทำงาน? เนื้อหาหนึ่งชิ้นทำงานได้ดีและมีสินทรัพย์อื่นต่ำกว่าค่าเฉลี่ย ที่เรียกว่าสมดุลที่ดีไม่ใช่การจัดสรรที่ไม่ดี! นอกจากนี้หากคุณเป็นค่าเฉลี่ยค่าเงินดอลล่าร์ในกองทุนพันธบัตรคุณจะซื้อหุ้นในราคาที่ตกลง ดังนั้นเมื่อราคาเริ่มขึ้นอีกครั้งราคา "เฉลี่ย" ของคุณจะต่ำกว่าและทำให้คุณได้รับประโยชน์มากขึ้นเมื่อพวกเขาเด้งกลับ
Outlook for Bond Funds in 2018
นี่คือบรรทัดล่างสำหรับการซื้อกองทุนพันธบัตรที่ดีที่สุดในปีพ. ศ. 2561 และอื่น ๆ : ถ้าคุณต้องการลดความเสี่ยงครั้งแรกและเพิ่มผลตอบแทนสูงสุดเป็นอันดับที่สองซึ่งถือเป็นปรัชญาการลงทุนอย่างชาญฉลาด ละทิ้งแนวโน้มในระยะยาวของคุณ แต่ก็ยังคงมีความหลากหลาย
นอกจากนี้ใครจะบอกว่าเศรษฐกิจจะไม่ชะลอตัวอีกและพันธบัตรยึดมั่นในคุณค่าของพวกเขาหรือแม้แต่ขึ้นราคาเนื่องจากหุ้นมีผลตอบแทนต่ำหรือไม่?
ไม่มีใครรู้จริงๆ นี่คือเหตุผลที่กลยุทธ์การซื้อและระงับมีแนวโน้มที่จะทำงานได้ดีที่สุดสำหรับนักลงทุนส่วนใหญ่
คำแถลงสิทธิ์: ข้อมูลในเว็บไซต์นี้มีไว้เพื่อการอภิปรายเท่านั้นและไม่ควรถูกเข้าใจผิดว่าเป็นคำแนะนำในการลงทุน ภายใต้สถานการณ์ไม่ข้อมูลนี้เป็นตัวแทนของคำแนะนำในการซื้อหรือขายหลักทรัพย์