กองทุนตราสารหนี้ระยะสั้น: ข้อดีข้อเสีย

ในขณะที่กองทุนพันธบัตรมักถูกรวมเข้าด้วยกันเป็นกลุ่มเสาหินในวรรณคดีการลงทุน แต่ในความเป็นจริงมีหลายกองทุนที่สามารถช่วยนักลงทุนให้บรรลุเป้าหมายได้หลากหลาย หนึ่งในเป้าหมายที่สำคัญที่สุดของผู้ถือหุ้นของกองทุนพันธบัตรจำนวนมากคือความปลอดภัยของเงินต้น หากคุณนับตัวเองในหมู่ผู้ที่ต้องการจัดลำดับความสำคัญการเก็บรักษาเงินทุนกองทุนพันธบัตรระยะสั้นอาจเหมาะสมกับคุณ

โปรดจำไว้ว่าเงินเหล่านี้ไม่น่าจะให้ผลตอบแทนมากนัก

กองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นคืออะไร?

กองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นเป็นกองทุนที่ลงทุนในพันธบัตรที่มีอายุไม่เกินห้าปี กิจการใดสามารถออกตราสารหนี้ระยะสั้นได้ ได้แก่ รัฐบาลรัฐบาล บริษัท ที่ได้รับการจัดอันดับเครดิตการลงทุนและ บริษัท ที่ได้รับการจัดอันดับต่ำกว่าระดับการลงทุน

ความเสี่ยงและผลตอบแทน

พันธบัตรระยะสั้นในกลุ่มนี้มีแนวโน้มที่จะมีความเสี่ยงจากอัตราดอกเบี้ยต่ำกว่าพันธบัตรระยะปานกลางหรือระยะยาว เสียเปรียบ โปรดจำไว้ว่า

คุณอาจสูญเสียเงินต้น ในกองทุนพันธบัตรระยะสั้น นี่คือตัวอย่าง ตัวอย่างเช่นในช่วงไตรมาสที่สองของปี 2556 ตลาดตราสารหนี้มีผลการดำเนินงานที่ไม่ดีนัก ในช่วงเวลานั้นกองหน้าระยะสั้น ETF (BSV) ได้ร่วงลง -0 77% แต่ดีกว่ามากถึง -4 ผลตอบแทนจากการลงทุนของ Forefront ETF (BIV) และอัตราดอกเบี้ยย้อนหลัง 11% อัตราผลตอบแทนของพันธบัตรระยะปานกลางรุ่น Vanguard ระยะยาว 94% ETF (BLV)

ซึ่งจะช่วยอธิบายได้ว่าในขณะที่พันธบัตรระยะสั้นลดลงการสูญเสียของพวกเขาไม่รุนแรงเมื่อเทียบกับส่วนอื่น ๆ ที่ครบกำหนด นี่คือสิ่งที่ตรงกันข้ามกับเรื่องนี้คือกองทุนพันธบัตรระยะสั้นไม่เข้าร่วมในตลาดตราสารหนี้ที่มีส่วนได้เสียในระดับเดียวกับเงินทุนระยะยาว

อย่าลืมว่ากองทุนพันธบัตรระยะสั้นบางกองทุนไม่เท่ากัน

บางคนลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีความเสี่ยงด้านเครดิตสูงเช่นพันธบัตรที่ให้ผลตอบแทนสูงในขณะที่บางรายอาจพยายามชดเชยกับสภาพแวดล้อมที่ให้ผลตอบแทนต่ำโดยการลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีความเสี่ยงสูง ก่อนที่จะซื้อกองทุนโปรดตรวจสอบความผันผวนรายวันล่าสุดเมื่อเทียบกับเพื่อนของตน หากมีความผันผวนสูงกว่าค่าเฉลี่ยนั่นคือข้อบ่งชี้ว่าอาจไม่มีความปลอดภัยโดยทั่วไปเกี่ยวข้องกับกองทุนพันธบัตรระยะสั้น

การพิจารณาอีกประการหนึ่งก็คือกองทุนเหล่านี้อาศัยอํานาจตามตำแหน่งที่อยู่ในช่วงปลายความเสี่ยงและผลตอบแทนที่มีความเสี่ยงต่ำมีผลตอบแทนต่ำ (โปรดทราบว่าความเสี่ยงและผลตอบแทนมักไปจับมือกันในตลาดตราสารหนี้) ในหลายกรณีอัตราผลตอบแทนอาจไม่เพียงพอที่จะเอาชนะผลกระทบจากอัตราเงินเฟ้อ อย่างไรก็ตามผลผลิตต่ำคือราคาที่นักลงทุนต้องจ่ายเพื่อให้ได้ระดับความปลอดภัยมากขึ้น

ตราสารหนี้ระยะสั้นและกองทุนรวมตลาดเงิน

พันธบัตรระยะสั้นโดยทั่วไปจะถือว่าเป็นขั้นตอนต่อไปในการเพิ่มความเสี่ยงจากกองทุนตลาดเงินขณะที่กองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นมีความผันผวนของราคาหุ้นอยู่ในระดับปานกลางกองทุนสำรองเลี้ยงชีพยังคงมีเสถียรภาพราคาหุ้น 1 เหรียญ เพื่อแลกกับความเสี่ยงที่สูงขึ้นเล็กน้อยกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นมีอัตราผลตอบแทนสูงกว่ากองทุนตลาดเงิน

ด้วยเหตุนี้เงินทุนระยะสั้นอาจเป็นทางเลือกสำหรับผู้ลงทุนที่มีระยะเวลาในการลงทุนเพียงเล็กน้อย (2-3 ปี) ซึ่งจะช่วยให้พวกเขาใช้ความเสี่ยงในระดับที่พอประมาณเพื่อแลกกับผลตอบแทนที่สูงขึ้น

เหตุผลในการพิจารณากองทุนตราสารหนี้ระยะสั้น

กองทุนพันธบัตรระยะสั้นจะไม่ทำให้ทุกคนร่ำรวย อย่างไรก็ตามสามารถตอบสนองวัตถุประสงค์หลายประการดังต่อไปนี้

ดังที่ได้กล่าวมาแล้วข้างต้นพวกเขาสามารถทำหน้าที่เป็นทางเลือกให้กับตัวเลือกต่างๆที่มีอยู่ในปัจจุบันไม่มากนัก

• พวกเขาสามารถใช้เป็น "ที่จอดรถ" สำหรับเงินสดที่จะไม่ต้องใช้สำหรับอีกสองถึงสามปี
• พวกเขาเสนอนักลงทุนที่กังวลเกี่ยวกับตลาดหมีที่เป็นไปได้ในพันธบัตรด้วยวิธีการลงทุนในตลาดตราสารหนี้ แต่จะทำเช่นนั้นด้วยความเสี่ยงที่ต่ำกว่า
• พันธบัตรระยะสั้นมีประวัติทางการเงินที่ดีในการให้อัตราผลตอบแทนที่ดีกว่าเพื่อแลกกับความเสี่ยงที่เกิดจากการเข้ารับงานมากกว่าหุ้นกู้ระยะยาว
• พวกเขามีความอ่อนไหวต่อการเพิ่มขึ้นของอัตราเงินเฟ้อมากกว่าพันธบัตรระยะปานกลางและระยะยาว
• กองทุนพันธบัตรระยะสั้นมีสภาพคล่องสูงหมายความว่านักลงทุนสามารถเข้าถึงเงินสดได้ง่าย
• กองทุนตราสารหนี้ระยะสั้น: ผลตอบแทนย้อนหลัง

ณ วันที่ 31 สิงหาคม 2556 ประเภทตราสารหนี้ระยะสั้นของ Morningstar มีอัตราผลตอบแทนรายปี 1, 3, 5 และ 10 ปีเท่ากับ 0. 32% 1. 73%, 3. 18%, และ 3. 01% โปรดทราบว่าผลตอบแทนเหล่านี้มีการเปลี่ยนแปลงตลอดเวลาและพวกเขาไม่ได้บอกเราเกี่ยวกับผลการดำเนินงานในอนาคต อย่างไรก็ตามยังทำให้ความคิดเกี่ยวกับศักยภาพในการตอบแทนโดยรวมที่ค่อนข้างเจียมเนื้อเจียมตัวในส่วนนี้ของตลาด

วิธีการลงทุนในกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้น

นักลงทุนมีทางเลือกในการลงทุนในประเภทนี้นับไม่ถ้วน Morningstar แบ่งกลุ่มออกเป็น 2 ประเภทคือ Short-Term Bond Funds และ Short Government รายชื่อกองทุนในสองประเภทนี้พร้อมกับผลตอบแทนทางประวัติศาสตร์ของพวกเขาสามารถพบได้โดยไม่ต้องสมัครสมาชิก

นอกจากกองทุนรวมแล้วนักลงทุนยังสามารถซื้อกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นหรือ ETF ได้อีกด้วย

บรรทัดล่าง

กองทุนพันธบัตรระยะสั้นไม่เคยให้ผลตอบแทนมหาศาล แต่ก็สามารถตอบสนองความต้องการของนักลงทุนที่ต้องการความปลอดภัยได้อย่างแน่นอน แต่ผู้ที่กำลังมองหาวิธีสร้างรายได้ให้สูงกว่าที่มีอยู่ การลงทุนที่มีความเสี่ยงต่ำ

ข้อจำกัดความรับผิด

: ข้อมูลในเว็บไซต์นี้มีไว้เพื่อการสนทนาเท่านั้นและไม่ควรตีความว่าเป็นคำแนะนำในการลงทุน ภายใต้สถานการณ์ไม่ข้อมูลนี้เป็นตัวแทนของคำแนะนำในการซื้อหรือขายหลักทรัพย์ ปรึกษาผู้เชี่ยวชาญด้านการลงทุนและผู้เชี่ยวชาญด้านภาษีทุกครั้งก่อนตัดสินใจลงทุน