ปิดกองทุนรวมกับกองทุนรวมแบบเปิด

กองทุนสิ้นปิดแตกต่างจากกองทุนรวมเปิด

ด้วยกองทุนแบบเปิดหากคุณต้องการซื้อหุ้น บริษัท จัดการจะขายให้กับคุณ พวกเขาจะนำเงินของคุณเพิ่มลงในพอร์ตโฟลิโอและสร้างหุ้นเพิ่มขึ้น คุณมักจะซื้อหุ้นของกองทุนเปิดจาก บริษัท เงินทุนไม่เคยอยู่ในตลาดรอง

เมื่อกองทุนปิดเริ่มต้น บริษัท จะระดมเงินจำนวนหนึ่งและออกจำนวนหุ้นที่ต้องการ

ไม่มีการสร้างหุ้นใหม่หลังจากจุดนั้น นักลงทุนสามารถซื้อหุ้นของกองทุนได้เฉพาะในตลาดรองจากผู้อื่นที่ขายหุ้น

เมื่อมีการระดมทุนครั้งแรกผู้จัดการกองทุนจะจัดการการลงทุนตามเป้าหมายและเป้าหมายของกองทุน กองทุนปิดสามารถลงทุนในหลักทรัพย์ที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ได้เช่นตราสารทุนหุ้นกู้หุ้นบุริมสิทธิ์ ฯลฯ

กองทุนปิดอาจให้การจ่ายเงินคืนสูงกว่าค่าเฉลี่ย

กองทุนปิดจำนวนมากจ่ายเงินปันผลรายเดือนหรือรายไตรมาส พวกเขาสามารถเป็นทางเลือกที่น่าสนใจสำหรับนักลงทุนที่แสวงหารายได้ นักลงทุนจำเป็นต้องเข้าใจว่ารายได้นี้ถูกส่งไปอย่างไร ในหลายกรณีส่วนหนึ่งของการจ่ายเงินของกองทุนคือการกลับมาของเงินต้น เงินบางส่วนชะลอตัวลงอย่างช้าๆภายใน 20 - 30 ปี

ราคาหุ้นยังมีความผันผวนสูงและกองทุนปิดจำนวนมากจะเห็นราคาหุ้นของ บริษัท ที่ลดลงเมื่ออัตราดอกเบี้ยปรับตัวสูงขึ้น นักลงทุนที่ใช้กองทุนปิดจะต้องตระหนักว่าแม้ว่าพวกเขาอาจได้รับรายได้ที่สม่ำเสมอ แต่มูลค่าหลักของพวกเขาอาจแกว่งไปสูงและต่ำสุด

-> ตระหนักถึงการใช้ประโยชน์

ราคาหุ้นมีความผันผวนเนื่องจากกองทุนปิดจำนวนมากใช้ประโยชน์หรือยืมเงินเพื่อซื้อหลักทรัพย์เพิ่มเติม วัตถุประสงค์ของกลยุทธ์นี้คือการเพิ่มผลตอบแทนของกองทุนหรือรายได้ที่จ่าย

ตัวอย่างเช่นดูรายได้เงินปันผลปกติที่เป็นเจ้าของหุ้นจ่ายเงินปันผล

ในฐานะกองทุนปิดที่สามารถใช้ประโยชน์ได้กองทุนนี้สามารถกู้ยืมเงินจากพอร์ตหุ้นเพื่อซื้อหุ้นจ่ายเงินปันผลเพิ่มเติม สมมติว่าอัตราดอกเบี้ยต่ำพอที่ต้นทุนการกู้ยืมจะน้อยกว่าอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลและสามารถเพิ่มการจ่ายเงินออกจากกองทุนได้โดยใช้วิธีนี้

การใช้ประโยชน์หรือเงินกู้ยืมเหล่านี้ทำให้เงินทุนปิดท้ายเช่นพันธบัตรมีความอ่อนไหวต่ออัตราดอกเบี้ยสูง เมื่ออัตราดอกเบี้ยเพิ่มขึ้นราคาหุ้นของกองทุนปิดอาจลดลง เนื่องจากนักลงทุนคาดหวังว่ากองทุนจะต้องเสียค่าใช้จ่ายที่สูงขึ้นในเงินกู้ยืมและต้นทุนดอกเบี้ยที่สูงกว่านี้คาดว่าจะลดผลตอบแทนโดยรวมของกองทุน

หุ้นซื้อขายที่ระดับพรีเมี่ยมหรือส่วนลด

เมื่อกองทุนมีการซื้อขายที่ส่วนลดนั่นหมายความว่าเมื่อคุณซื้อหุ้นคุณจ่ายน้อยกว่ามูลค่าตลาดของเงินลงทุนทั้งหมดของกองทุนมีมูลค่าเท่าไร

เมื่อกองทุนมีการซื้อขายที่พรีเมี่ยมหมายถึงเมื่อคุณซื้อหุ้นคุณจ่ายเงินมากกว่าที่มูลค่าตลาดของเงินลงทุนทั้งหมดของกองทุนมีมูลค่ามาก

กองทุนปิดท้ายใช้เป็นส่วนเสริมของพอร์ตการลงทุนรายได้โดยรวมหรือสำหรับนักลงทุนที่มีประสบการณ์เท่านั้นโดยใช้กลยุทธ์การซื้อขายที่มีระเบียบวินัยซึ่งเกี่ยวข้องกับการซื้อกองทุนที่มีส่วนลดและขายได้ดี

อย่าสับสนระหว่างกองทุนปิดกับกองทุนปิด เมื่อกองทุนรวมเปิดท้ายหยุดการออกหุ้นชั่วคราวหรือถาวรจะถือว่าเป็น "ปิด" ณ จุดนั้นคุณจะไม่สามารถซื้อหุ้นของกองทุนได้ ไม่ได้อยู่ในตลาดรองหรือจาก บริษัท กองทุน กองทุนปิดเหล่านี้ไม่เหมือนกับกองทุนปิด