กลยุทธ์การลงทุนอย่างยั่งยืน

หน้าจอเชิงลบ

หน้าจอพยายามขจัด บริษัท ที่ไม่ได้วัดผลตามเกณฑ์การลงทุนบางอย่างเช่นการมีส่วนร่วมกับยาสูบหรือแอลกอฮอล์หรืออาวุธปืน หน้าจอเชิงลบดังกล่าวมักใช้โดยกองทุนที่มีอาณัติทางศาสนาเช่นที่เราระบุไว้ที่นี่และรากของข้อมูลมาจากรูปแบบการลงทุนนี้

ใน SRI ผู้ลงทุนจะได้รับการออกแบบเกณฑ์ขึ้นอยู่กับค่าที่พวกเขานำมาลงทุน

เมื่อพิจารณารายชื่อ บริษัท ที่ตรงตามมาตรฐาน SRI เหล่านี้แล้วนักลงทุนอาจหันไปหาตัวบ่งชี้แบบเดิม ๆ เช่นการขายและรายได้สินทรัพย์และหนี้สินเพื่อตัดสินใจขั้นสุดท้าย แต่มักเป็นแนวคิดที่ เพียงมุ่งเน้นไปที่ "บริษัท ที่คุณไม่ชอบ" และอื่น ๆ ลงทุนในความสมดุลของกลยุทธ์ หน้าจอเชิงลบดังกล่าวเพิ่งถูกพบว่าเป็นสองในสามของการลงทุนที่ยั่งยืนทั่วโลกหรือ $ 14 Trilion จาก 21 ล้านล้านดอลลาร์ของทุนที่ใช้งานกับกลยุทธ์ที่เป็นไปได้ทั้งหมด หน้าจอลบช่วยขจัดสิ่งที่น่าสงสารของ SRI ออกไปรวมทั้งผู้ที่เป็นมลพิษหรือรักษาสภาพการทำงานที่ไม่เอื้ออำนวยและอื่น ๆ และล่าสุดการขายออกจากเชื้อเพลิงฟอสซิลเป็นความโกรธโดยเฉพาะอย่างยิ่งในภาคการผลิตถ่านหินที่มีผลการดำเนินงานทางการเงินพบว่าส่วนใหญ่เป็น การขายหุ้นของนักลงทุนขนาดใหญ่ทั่วโลกเช่น AXA และ Norges Bank

หน้าจอบวกระบุ บริษัท ตามการปฏิบัติที่เป็นประโยชน์ต่อสังคมเช่นความไวต่อสิ่งแวดล้อมหรือความสัมพันธ์กับพนักงานที่เป็นแบบอย่าง

เหล่านี้มักเป็น "ดีที่สุดในชั้นเรียน" กำลังมองหานักแสดงชั้นนำตามภาคหรือ "ทางเลือกที่เป็นบวก" ในการหาผู้ให้บริการโซลูชันและไม่สอดคล้องกับการถ่วงน้ำหนักตามดัชนีภาคปกติของดัชนีมาตรฐาน

ผู้จัดการกองทุนโดยใช้แนวทางประเภทนี้เป็นจุดสนใจหลักของหนังสือและงานวิจัยที่แสดงถึงประสิทธิภาพที่ดีสำหรับแนวทางเชิงบวก

มหาวิทยาลัยใหม่ของ Edinburgh Business School ยังแสดงให้เห็นถึงผลการดำเนินงานล่าสุดสำหรับกองทุนสีเขียวกับกองทุน "สีน้ำตาล" ตั้งแต่ปีพ. ศ. 2555 จนถึงปีพ. ศ. 2557 ผลการศึกษาล่าสุดของเราเกี่ยวกับผลการดำเนินงานแสดงให้เห็นว่ามีแนวทางที่ดีกว่าผลการดำเนินงานที่ผ่านมา 5 ปี 2014 สำหรับ บริษัท ที่ใช้กลยุทธ์การพัฒนาความยั่งยืนที่เฉพาะเจาะจงเพื่อสร้างมูลค่าที่เหมาะสม การศึกษาอื่น ๆ ที่แสดงให้เห็นถึงประสิทธิภาพที่โดดเด่น ได้แก่ การออกจาก Harvard Business School และ Oxford

การสนับสนุนผู้ถือหุ้น

แทนที่จะติดตามกิจกรรมของ บริษัท ที่พวกเขาลงทุนนักลงทุนที่รับผิดชอบต่อสังคมมักจะมีส่วนร่วมในประเด็นที่พวกเขาพิจารณาว่าสำคัญ ผ่านการสนับสนุนผู้ถือหุ้นพวกเขาใช้สิทธิในฐานะเจ้าของส่วนหนึ่งของ บริษัท เพื่อพยายามที่จะมีอิทธิพลต่อพฤติกรรมของ บริษัท

การดำเนินการร่วมกันคือการมีส่วนร่วมในการลงมติของผู้ถือหุ้นซึ่งเป็นคำร้องที่จัดทำขึ้นโดยกลุ่มผู้ถือหุ้นที่มอบให้กับเจ้าของทั้งหมดของ บริษัท เพื่อลงคะแนนเสียง โดยปกติแล้วพวกเขาเรียกร้องให้ผู้บริหารหรือคณะกรรมการบริหารดำเนินการด้วยความกังวล การแก้ปัญหาอาจรวมถึงการเรียกร้องให้ บริษัท ยุติการเชื่อมโยงกับรัฐบาลที่ปราบปรามในต่างประเทศท้าทายการจ่ายค่าตอบแทนของผู้บริหารหรือเปิดเผยการมีส่วนร่วมทางการเมือง

ในขณะที่มติของผู้ถือหุ้นเป็นประโยชน์ในหลาย ๆ กรณีที่ บริษัท เปลี่ยนแนวทางปฏิบัติเกี่ยวกับเงื่อนไขการทำงานสำหรับคนงานโครงการที่แก้ไขสภาพแวดล้อมและนโยบายที่ตรงกันข้ามกับนโยบายที่อนุญาตให้มีการแบ่งแยกการจ้างงานบ่อยครั้งพวกเขาจะถูกเพิกถอนก่อนที่จะมีการลงคะแนนเสียง เจ้าของทั้งหมด ที่อาจเกิดขึ้นได้หลายสาเหตุ บางที บริษัท และผู้ร้องเรียนถึงความละเอียด บริษัท อาจประสบความสำเร็จในการโต้เถียงกับคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ซึ่งเป็นผู้ดูแลกระบวนการในการยื่นคำตัดสินว่า บริษัท ไม่สามารถปฏิบัติตามข้อกำหนดขั้นต่ำและสำนักงาน ก.ล.ต. จึงไม่เห็นด้วย

การลงทุนของชุมชน

ชุมชนที่มีรายได้น้อยและด้อยโอกาสมักได้รับบริการทางการเงินแบบดั้งเดิม ด้วยการลงทุนของชุมชนนักลงทุนอาจมีผลกระทบโดยตรงโดยการวางเงินทุนในชุมชนที่ต้องการ

การลงทุนของชุมชนช่วยให้สามารถเข้าถึงสินเชื่อทุนทุนและผลิตภัณฑ์ด้านการธนาคารขั้นพื้นฐานอื่น ๆ ซึ่งสามารถนำมาใช้ในการสร้างงานสร้างที่อยู่อาศัยและบริการทางสังคม

การจัดหาเงินทุนนี้มักมีให้โดยธนาคารเพื่อการพัฒนาชุมชนซึ่งคล้ายคลึงกับธนาคารแบบดั้งเดิม แต่เน้นการพัฒนาชุมชนในพื้นที่ที่ขาดแคลนรวมถึงกองทุนเงินให้กู้ยืมและสหภาพเครดิต

นักลงทุนรายย่อยสามารถมีส่วนร่วมในการลงทุนของชุมชนผ่านสถาบันการลงทุนในชุมชนต่างๆ (CIIs) พวกเขาสามารถเปิดการออมการตรวจสอบตลาดเงินและบัญชีเกษียณส่วนบุคคลที่ธนาคารหรือสหภาพเครดิตหรือทำให้ตราสารทุนหรือการลงทุนตราสารหนี้ในกองทุนร่วมทุนและในกองทุนกู้ยืม