ความหมายของอัตราเงินเฟ้อคืออะไร?

คุณเคยถามตัวเองว่า "อัตราเงินเฟ้อคืออะไร?" ถ้าคุณมีคุณไม่ได้อยู่คนเดียว ฉันได้ยินนักลงทุนรายใหม่จำนวนมากพยายามหาคำจำกัดความพื้นฐานของอัตราเงินเฟ้อรวมทั้งพยายามทำความเข้าใจว่าเหตุใดจึงสำคัญและสามารถช่วยหรือทำร้ายพอร์ตการลงทุนได้อย่างไร ในอีก 2-3 นาทีข้างหน้าฉันต้องการให้ภาพรวมคร่าวๆเพื่อให้คุณรู้สึกดีขึ้นในการพูดคุยเกี่ยวกับหัวข้อและการวิจัยขึ้นอยู่กับความลึกที่คุณต้องการให้ความรู้เพิ่มขึ้น

ความหมายของอัตราเงินเฟ้อ

เนื่องจากนี่เป็นเว็บไซต์ที่มุ่งเน้นการลงทุนจากมุมมองของผู้เริ่มต้นฉันจะเขียนเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อไม่ได้เป็นแนวคิดทางเศรษฐกิจอย่างหมดจด แต่ในทางปฏิบัติ แนวคิดประยุกต์จากมุมมองของเจ้าของพอร์ทโฟลิโอ

ผ่านเลนส์แบบนั้นอัตราเงินเฟ้อหมายถึงหน่วยเงินตราที่อ่อนค่าลงเพื่อให้หน่วยเงินตราต่างประเทศซื้อหน่วยเงินตรามากขึ้นเพื่อซื้อสินค้าและบริการเช่นเดียวกับที่ทำในอดีต แม้ว่านักลงทุนจำนวนมากเข้าใจสัญชาตญาณนี้พวกเขาพลิกมันไปรอบ ๆ ศีรษะและแทนที่จะดูว่าเงินเฟ้อมีค่าใช้จ่ายเพิ่มขึ้นในสิ่งที่จำเป็นสำหรับมนุษย์ที่จะมีชีวิตอยู่และมีความสุขกับชีวิตเช่นขนมปังเนยนมชีส , กาแฟ, น้ำมัน, ที่พักพิง, เสื้อผ้า, บริการทางการแพทย์, ไก่, ผ้าฝ้าย, อิเล็กทรอนิกส์, แชมพูและแว่นสายตายา

อีกนัยหนึ่งเงินเฟ้อเป็นปรากฏการณ์ของเงินของคุณที่ซื้อคุณสิ่งที่น้อยลง

วัดอัตราเงินเฟ้ออย่างไร?

อัตราเงินเฟ้อโดยทั่วไปจะวัดโดยใช้สิ่งที่เรียกว่าดัชนีเงินเฟ้อ ดัชนีความนิยมสูงสุดในสหรัฐอเมริกาคือดัชนีราคาผู้บริโภคซึ่งเป็นตะกร้าสินค้าเช่นเครื่องชงกาแฟเครื่องนุ่งห่ม ฯลฯ สหรัฐมีอัตราเงินเฟ้อต่ำกว่าประเทศอื่น ๆ ในโลกอยู่ในช่วง จาก 3% เป็น 4% ต่อปีในช่วง 2-3 ทศวรรษที่ผ่านมา มีหลายสาเหตุที่ซับซ้อนสำหรับเรื่องนี้รวมถึงการใช้สกุลเงินดอลลาร์สหรัฐเป็นสกุลเงินสำรองของโลก

มีสองสาเหตุหลักของภาวะเงินเฟ้อและผลกระทบต่อนักลงทุนคืออะไร?

อัตราเงินเฟ้อบางส่วนเกิดขึ้นเนื่องจากประเทศหนึ่งได้พิมพ์เงินจำนวนมากเกินไปหรือเกิดภัยพิบัติทางการเงินที่มีประสบการณ์ซึ่งทำให้สกุลเงินของประเทศอ่อนตัวลง

แหล่งที่มาของเงินเฟ้ออื่น ๆ อาจเป็นค่าใช้จ่ายด้านการป้อนข้อมูลหรือการขนส่งที่สูงขึ้นเช่นแก๊สซึ่งทำให้ราคาแพงกว่าในการจัดส่งสินค้าไปยังร้านค้าปลีกที่ดีขึ้นส่งผลให้ต้นทุนเพิ่มขึ้นสำหรับผู้บริโภค ผู้บริโภคหันมาใช้เวลามากขึ้นเช่นกระดาษชำระยาสีฟันกางเกงยีนส์กระดาษรถยนต์โคมไฟเฟอร์นิเจอร์ … คุณจะได้รับความคิด เมื่อถึงจุดนี้ผู้บริโภคต้องการจ่ายเงินเพิ่มขึ้นที่ บริษัท ของตนซึ่งอาจกดดันผลกำไรเพิ่มเติมซึ่งอาจนำไปสู่การเพิ่มราคาเพิ่มขึ้นและวงจรจะเริ่มขึ้น นี่คือเมื่อนักเศรษฐศาสตร์บอกว่าเงินเฟ้อได้กลายเป็น "ฝัง" ในระบบเศรษฐกิจสำหรับข้อมูลเพิ่มเติมโปรดอ่านบทความ

สาเหตุอัตราเงินเฟ้อสูงเป็นอย่างไร?

ซึ่งฉันจะอธิบายถึงรายละเอียดของทั้งสองแหล่งที่มาของอัตราเงินเฟ้อที่สูงขึ้น

คุณอาจต้องการอ่าน

ผลกระทบจากอัตราเงินเฟ้อคืออะไร?

เพื่อทำความเข้าใจว่าอัตราเงินเฟ้อสามารถทำร้ายหรือในกรณีที่หายากช่วยให้มูลค่าสุทธิของคุณได้ ในช่วงหลังผมได้อ่านรายละเอียดในบทความที่เรียกว่า การทำกำไรจากเงินเฟ้อ ซึ่งผมอธิบายว่าธุรกิจบางประเภทมีการป้องกันจากภาวะเงินเฟ้อในระดับหนึ่งซึ่งช่วยให้คุณสามารถรักษากำลังซื้อของคุณได้หากลงทุน พวกเขา แม้ว่าจะเป็นไปได้เสมอไปก็ตาม บริษัท ที่ขายสินค้าเช่นแป้งข้าวโพดหรือแป้งเด็กคิดว่า Kellogg หรือ Johnson & Johnson มีเวลาที่ง่ายที่สุดในการส่งมอบราคาที่สูงขึ้นให้แก่ลูกค้าและชดใช้ค่าเสียหายของพวกเขา การลงทุน บ่อยครั้ง แต่ไม่ใช่ทุก บริษัท เหล่านี้ก็เป็นหุ้นที่เป็นชิปสีฟ้าซึ่งมีประโยชน์อื่น ๆ เช่นกัน

หนึ่งในอันตรายที่ใหญ่ที่สุดของอัตราเงินเฟ้อจากมุมมองของนักลงทุนคือการเป็นเจ้าของตราสารหนี้เช่นพันธบัตร เมื่อคุณให้ยืมเงินเป็นระยะเวลานานคุณจะได้รับเงินกู้ยืมจากสถาบันการเงินที่เป็นเงินกู้ยืมดังกล่าวได้อย่างมีประสิทธิภาพ นั่นหมายความว่าการถือครองพันธบัตรของ บริษัท พันธบัตรเทศบาลและแม้กระทั่งในระดับที่น้อยกว่าใบรับรองเงินฝากและตลาดเงินของคุณจะสูญเสียกำลังซื้อไปในแต่ละปีที่ผ่านไปแม้ว่าคุณจะมีรายได้จากดอกเบี้ยมากเท่าไรก็ตาม

สิ่งนี้สามารถสร้างแรงกระตุ้นให้ประหยัดเงินได้โดยการกระตุ้นให้นักลงทุนและผู้บริโภคใช้จ่ายเงินในขณะนี้เนื่องจากความมั่งคั่งของพวกเขาซื้อสินค้าที่น้อยลงและต่ำลงเมื่อเวลาผ่านไป นอกจากนี้ยังอาจทำให้นักลงทุนผิดพลาดใบ้และเสี่ยงกับความเสี่ยงที่มากเกินไปเนื่องจากแสวงหาโอกาสที่จะได้รับผลตอบแทนที่สูงขึ้นซึ่งจะนำไปสู่ความสูญเสียที่สำคัญ

ในสถานการณ์สมมตินี้มีโซลูชันที่อาจเป็นไปได้สำหรับนักลงทุนรายได้คงที่ ทางเลือกหนึ่งคือการซื้อพันธบัตรออมทรัพย์ Series I พันธบัตรดังกล่าวได้รับการค้ำประกันโดยรัฐบาลสหรัฐฯเพื่อไม่ให้สูญเสียเงินและอัตราดอกเบี้ยขึ้นอยู่กับอัตราคงที่รวมกันและอัตราเงินเฟ้อที่เปลี่ยนแปลงไปตามราคาที่เพิ่มขึ้นหรือลดลง การลงทุนอีกประเภทหนึ่งที่เรียกว่า TIPS หรือ "Treasury Inflation-Protected Securities" เหล่านี้เป็นพันธบัตรรัฐบาลประเภทพิเศษที่ปรับค่าเงินเฟ้อและภาวะเงินฝืดตามการเปลี่ยนแปลงของดัชนีราคาผู้บริโภค

อ่านเพิ่มเติมเกี่ยวกับเงินเฟ้อและการลงทุนของคุณ

หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับหัวข้อนี้อ่านคู่มือนักลงทุนรายใหม่เพื่ออัตราเงินเฟ้อและอัตราเงินเฟ้อซึ่งเป็นคำถามพิเศษที่ตอบคำถามเช่น

"What is Inflation?" สาเหตุอัตราเงินเฟ้อสูงเป็นอย่างไร

ผลกระทบจากภาวะเงินเฟ้อมีอะไรบ้าง?

ดัชนีอัตราเงินเฟ้อคืออะไร?

• ทำไมเราถึงไม่เห็นภาวะเงินเฟ้อ?
• ฉันจะคำนวณอัตราเงินเฟ้อที่คาดว่าจะได้อย่างไร?
• และอื่น ๆ อีกมากมาย!
• นี่เป็นหัวข้อที่น่าสนใจและเป็นเรื่องที่จะกลายเป็นเรื่องสำคัญอีกครั้งในที่สุดแม้ว่าจะดูเหมือนเป็นความทรงจำที่ห่างไกลในขณะนี้ก็ตามนอกจากนี้ยังสนุกกับการเรียนรู้เทคนิคการวิเคราะห์ที่แตกต่างกันเช่นวิธีประเมินความคาดหวังเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อโดยการตรวจสอบพันธบัตรรัฐบาลและ TIP Spreads สำหรับผมแล้วในฐานะที่เป็นคนที่ชอบลงทุนในตราสารทุนระยะยาวผมมีแนวโน้มที่จะเลือกใช้ธุรกิจที่มีคุณภาพสูงและมีผลตอบแทนสูงจากการลงทุนและการกำหนดราคาที่แข็งแกร่ง เป็นไปได้ว่าอัตราเงินเฟ้ออาจส่งผลต่อผลตอบแทนทางเศรษฐกิจของนักลงทุนที่เป็นเจ้าของหุ้นของโรงงานเหล็ก ในทางกลับกันไม่น่าจะมีผลกระทบอย่างใหญ่หลวงต่อเจ้าของ บริษัท เช่น McDonald's, Diageo หรือ Coca-Cola