MSCI EAFE ดัชนีตลาดหุ้นระหว่างประเทศ

MSCI EAFE เป็นดัชนีตลาดหุ้นที่เป็นที่นิยมโดยทั่วไปใช้เป็นเกณฑ์มาตรฐานสำหรับตลาดตราสารทุนต่างประเทศที่สำคัญ ด้วยการเป็นตัวแทนขนาดใหญ่และระดับกลางในประเทศที่พัฒนาแล้วทั่วโลกยกเว้น U. และ Canada ดัชนีนี้ครอบคลุมประมาณ 85% ของมูลค่าตลาดทุนที่ปรับลดอัตราดอกเบี้ยในแต่ละประเทศที่กำหนดเป้าหมายไว้

ในบทความนี้เราจะดูที่ประวัติของดัชนีที่จะหาข้อมูลและการพิจารณาที่สำคัญสำหรับนักลงทุน

MSCI EAFE History

ย่อมาจาก MSCI ย่อมาจาก Morgan Stanley Capital International ซึ่งเป็นสถาบันการเงินที่ให้รายได้ตราสารทุนรายได้คงที่และดัชนีตลาดหลักทรัพย์ของเฮดจ์ฟันด์และเครื่องมือวิเคราะห์พอร์ตการลงทุน เนื่องจากเป็นดัชนีระหว่างประเทศที่ได้รับความนิยมมากที่สุด EAFE หมายถึงยุโรป "Australasia" (ออสเตรเลียและนิวซีแลนด์) และตะวันออกไกลและประกอบด้วยตลาดหุ้นในตลาดดังกล่าว ดัชนี MSCI ที่เป็นที่นิยมอื่น ๆ ได้แก่ MSCI BRIC (ครอบคลุมบราซิลรัสเซียอินเดียและจีน) และ MSCI World (ครอบคลุมทั่วโลก)

ดัชนีนี้ได้รับการพัฒนาขึ้นเมื่อปี 2512 โดย Morgan Stanley Capital International ซึ่งเป็นธนาคารเพื่อการลงทุน Morgan Stanley ส่วนใหญ่ เป็นดัชนีระหว่างประเทศที่เก่าแก่ที่สุด EAFE ใช้กันอย่างแพร่หลายในชุมชนการจัดการการลงทุนเป็นมาตรฐานในการตัดสินประสิทธิภาพของกองทุนรวมและบัญชีเงินบำนาญของต่างประเทศ ผู้จัดการกองทุนเหล่านี้เปรียบเทียบผลการปฏิบัติงานของตนเองกับ MSCI EAFE เพื่อพิจารณาว่าพวกเขาให้คุณค่าแก่ลูกค้าหรือไม่

ข้อดีของ MSCI EAFE

EAFE มีความคล้ายคลึงกับดัชนี S & P 500 เนื่องจากเป็นตะกร้าที่ไม่มีการบริหารจัดการของหุ้นที่มีการเปิดรับกับตลาดต่างประเทศในราคาที่ต่ำ มีกองทุนดัชนีจำนวนหนึ่งที่ได้รับการออกแบบเพื่อสะท้อนประสิทธิภาพการทำงานของ EAFE อย่างใกล้ชิด กองทุน ETF (iShares EAFE) เป็นหนึ่งในตัวเลือกที่นิยมมากที่สุด

บริหารโดย Barclays Global Investors กองทุนนี้ลงทุนใน New York Stock Exchange ภายใต้สัญลักษณ์ EFA และสามารถใช้ได้กับนักลงทุนทุกราย

ดัชนี EAFE มีแนวโน้มผันผวนน้อยกว่าตลาดเกิดใหม่เช่น BRICs ซึ่งหมายความว่าอาจเป็นทางเลือกที่ปลอดภัยสำหรับนักลงทุนที่ต้องการกระจายการลงทุนในต่างประเทศ การใช้กองทุนรวมและกองทุน ETFs นักลงทุนสามารถได้รับความเสี่ยงจากการลงทุนในตลาดเหล่านี้ได้ง่ายและกระจายพอร์ตการลงทุนได้ง่าย

ข้อเสียของ MSCI EAFE

แม้ว่า EAFE เป็นจุดเริ่มต้นที่ดี แต่ก็มีข้อบกพร่องอยู่บ้าง ที่สำคัญที่สุดดัชนีนี้ไม่รวมถึงประเทศในตลาดเกิดใหม่ที่กำลังเติบโตอย่างรวดเร็วเช่นบราซิลรัสเซียอินเดียและจีน ในขณะที่ตลาดเหล่านี้มีประสิทธิภาพต่ำกว่าตลาดที่พัฒนาแล้วในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา แต่ก่อนหน้านี้เคยเป็นพื้นที่ที่มีการเติบโตอย่างมากสำหรับนักลงทุน เศรษฐกิจเหล่านี้อาจมีความสำคัญมากขึ้นในช่วงหลายปีข้างหน้าเนื่องจากประเทศที่พัฒนาแล้วมีอัตราการเติบโตที่ช้าลง

เป็นสิ่งสำคัญที่ต้องจำไว้ว่า EAFE มีน้ำหนักตามมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด นั่นหมายความว่าประเทศที่มีตลาดหุ้นใหญ่และใหญ่ที่สุดเช่นญี่ปุ่นและสหราชอาณาจักรมักมีแนวโน้มที่จะมีสัดส่วนมากที่สุดใน EAFE โดยไม่คำนึงถึงโอกาสในการลงทุน

ในทำนองเดียวกันประเทศที่มีตลาดหุ้นเล็กลงจะมีผลกระทบน้อยกว่าแม้ว่าจะให้ผลตอบแทนที่น่าประทับใจ

หาข้อมูลใน MSCI EAFE

ข้อมูลประสิทธิภาพสำหรับ EAFE และดัชนีอื่น ๆ ทั่วโลกสามารถใช้ได้ฟรีในเว็บไซต์ของ MSCI ข้อมูลนี้รวมถึงการถือครองอันดับแรกการถ่วงน้ำหนักของภาคน้ำหนักประเทศและข้อมูลอื่น ๆ ที่นักลงทุนต่างชาติสามารถใช้เพื่อสร้างความมั่นใจว่าผลงานโดยรวมของ บริษัท จะได้รับการกระจายอย่างเหมาะสม นอกจากนี้นักลงทุนยังสามารถหาข้อมูลเกี่ยวกับเมตริกการประเมินค่าและปัจจัยพื้นฐานอื่น ๆ ตลอดจนลักษณะความเสี่ยงที่อาจต้องพิจารณาเมื่อสร้างพอร์ตโฟลิโอ

การลงทุนใน MSCI EAFE

ในดัชนี MSCI EAFE มีกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนที่หลากหลาย (ETFs) นักลงทุนที่กำลังมองหาการได้รับความนิยมอย่างมากกับอดีต U ตลาดเอสอาจต้องการพิจารณากองทุนเหล่านี้เพื่อเพิ่มการกระจายการลงทุนระหว่างประเทศไปยังพอร์ตการลงทุนของตน

ETFs MSCI EAFE ที่เป็นที่นิยม ได้แก่ :

iShares MSCI EAFE ETF (EFA)

iShares Core MSCI EAFE ETF (IEFA)

• iShares MSCI EAFE Small Cap ETF (SCZ)
• นักลงทุนควรพิจารณาอย่างรอบคอบ อัตราส่วนค่าใช้จ่าย, สภาพคล่องและลักษณะอื่น ๆ ของกองทุนเหล่านี้ก่อนที่จะลงทุนในโครงการเหล่านี้
• คะแนน Takeaway Key

MSCI EAFE เป็นดัชนีตลาดหุ้นที่ครอบคลุมยุโรปออสเตรเลียนิวซีแลนด์และตะวันออกไกล

MSCI ย่อมาจาก Morgan Stanley Capital International ซึ่งเป็นสถาบันการเงินที่มุ่งเน้นที่ดัชนีตลาดหุ้นและ EAFE ย่อมาจาก Europe, Australasia และ Far East

• MSCI EAFE เป็นดัชนีตลาดหุ้นระหว่างประเทศที่เก่าแก่ที่สุดซึ่งเป็นมาตรฐานที่ได้รับความนิยมมากที่สุดสำหรับกองทุนระหว่างประเทศหลายแห่ง
• มีข้อดีและข้อเสียที่เกี่ยวข้องกับ MSCI EAFE ที่นักลงทุนควรพิจารณาอย่างรอบคอบ
• นักลงทุนสามารถหาข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับ MSCI EAFE ได้จากเว็บไซต์ MSCI รวมทั้งข้อมูลที่สามารถช่วยในการประเมินความหลากหลายได้