เราอยู่ที่ไหนในวัฏจักรธุรกิจปัจจุบัน?

หลายคนไม่รู้จักวงจรธุรกิจที่ดี ดังนั้นพวกเขาไม่ได้ออกจากตลาดหุ้นในเวลาก่อน Great Recession hit ในทางกลับกันพวกเขามักกลัวที่จะใส่เงินมากเกินไปในตลาดหุ้นในช่วงเริ่มต้นของวงจรการขยายตัว

แม้ว่าคุณจะไม่สามารถทำตลาดได้ แต่คุณก็สามารถปรับปรุงผลตอบแทนของคุณได้โดยรู้ว่าเราอยู่ที่ไหนในวงจรธุรกิจ จากนั้นคุณสามารถปรับการจัดสรรสินทรัพย์เพื่อใช้ประโยชน์จากขั้นตอนต่างๆได้

วงจรธุรกิจมี 4 ขั้นตอนดังนี้:

1. การขยายตัว เศรษฐกิจเติบโตดี 2-3% หุ้นเข้าตลาดวัว
2. ยอด เศรษฐกิจขยายตัวมากกว่า 3% เงินเฟ้อส่งราคาขึ้น มีฟองสบู่สินทรัพย์ ตลาดสต็อกอยู่ในสถานะของ "ความอุดมสมบูรณ์ไม่ลงตัว." พูดคุยหัวประกาศว่าเราอยู่ใน "ใหม่ปกติ." ผู้เขียนเผยแพร่หนังสือชื่อ "Dow 30, 000"
3. การหดตัว การเติบโตทางเศรษฐกิจชะลอตัว แต่ไม่เป็นลบ หุ้นเข้าสู่ตลาดหมี
4. ราง สัญญาทางเศรษฐกิจ ที่ส่งสัญญาณถึงภาวะถดถอย ผู้เชี่ยวชาญด้านเศรษฐกิจคาดการณ์ว่าจะดำเนินต่อไปเป็นเวลาหลายปี

ณ เดือนมิถุนายน 2560 เศรษฐกิจอยู่ในช่วงการขยายตัว นับตั้งแต่เดือนมิถุนายน 2552 ซึ่งเป็นเวลาแปดปี ในอดีตขั้นตอนการขยายตัวเมื่อ 5 ปีที่ผ่านมา

มันไม่ใช่จุดสูงสุดเพราะไม่มีเงินเฟ้อ นี่เป็นสัญญาณเตือนทั่วไปว่าการขยายกำลังมุ่งหน้าไปสู่จุดสิ้นสุด

แทนที่จะเป็นเงินเฟ้อมีฟองสบู่ของสินทรัพย์ เงินสกุลดอลลาร์ล่าสุดล่าสุดอยู่ในสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐ

ดูว่าทำไมสกุลเงินดอลลาร์ถึงแข็งแกร่งตอนนี้? มีการฟองสบู่ในราคาที่อยู่อาศัยก่อนภาวะถดถอยในปี 2551 บางครั้งความอุดมสมบูรณ์ไม่ลงตัวของจุดสูงสุดจะเกิดขึ้นในราคาสินทรัพย์โดยไม่สร้างเงินเฟ้อโดยรวม

คุณควรปรึกษาผู้วางแผนทางการเงินที่ได้รับการรับรองเพื่อหากองทุนหรือหุ้นที่เฉพาะเจาะจง

แต่มีแนวทางที่ยอมรับกันโดยทั่วไปว่าอะไรที่มีแนวโน้มดีขึ้นในแต่ละเฟสของวงจรธุรกิจ:

หดตัว นั่งแน่น หากคุณยังไม่ได้ขายหุ้นในขณะที่สัญญาทางเศรษฐกิจอาจจะสายเกินไป คุณสามารถย้ายสินทรัพย์บางส่วนเป็นพันธบัตรหรือเงินสด แต่เก็บหุ้นไว้บ้าง คุณต้องการรับการตอบสนองเมื่อเกิดขึ้น นักลงทุนส่วนใหญ่ขายหุ้นเมื่อมีการหดตัวและไม่ซื้อจนกว่าจะถึงช่วงที่สายเกินไป ภาวะถดถอยหรือหมีตลาดมักใช้เวลาหกถึงสิบแปดเดือน

ราง เริ่มเพิ่มหุ้นและสินค้าโภคภัณฑ์เช่นทองคำน้ำมันและอสังหาริมทรัพย์ พวกเขาควรจะถูกในช่วงภาวะเศรษฐกิจถดถอย

การขยายตัว ในช่วงแรก ๆ ของการขยายตัวหุ้นขนาดเล็กที่เติบโตเร็วที่สุด นั่นเป็นเพราะ บริษัท ขนาดเล็กมีความว่องไวเพียงพอที่จะใช้ประโยชน์จากการเปลี่ยนแปลงของตลาด คุณสามารถได้รับรายได้พิเศษด้วยพันธบัตรที่ให้ผลตอบแทนสูงเพิ่มหุ้นและพันธบัตรจากต่างประเทศและตลาดเกิดใหม่ พวกเขาป้องกันความเสี่ยงจากเงินดอลลาร์ที่ลดลง ตลาดเกิดใหม่เติบโตได้เร็วขึ้นในระยะเริ่มแรกของการปรับตัวดีขึ้น ตัวอย่างเช่นธนาคารของบราซิลไม่ได้ซื้อสินเชื่อซับไพรม์ เศรษฐกิจของประเทศเติบโตขึ้นเมื่อเศรษฐกิจสหรัฐตกอยู่ในภาวะถดถอย ตลาดเกิดใหม่มีความเสี่ยง แต่เมื่อเศรษฐกิจโลกดีขึ้นความเสี่ยงดังกล่าวก็คุ้มค่า

ต่อไปในการขยายตัวเพิ่มหุ้นขนาดกลางและใหญ่ บริษัท ขนาดใหญ่ทำผลงานได้ดีขึ้นในช่วงท้ายของการฟื้นตัว

ยอด ขายหุ้นสินค้าโภคภัณฑ์และพันธบัตรขยะ เพิ่มสัดส่วนเงินสดและรายได้คงที่ ปลอดภัยที่สุดคือพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐออมทรัพย์และพันธบัตรเทศบาล เมื่ออัตราดอกเบี้ยสูงให้ซื้อกองทุนตราสารหนี้ระยะสั้นและกองทุนตลาดเงิน เมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลงการเปลี่ยนไปใช้หุ้นกู้จะให้ผลตอบแทนที่สูงขึ้นและมีความเสี่ยงมากขึ้น เพิ่มทองจนกว่าจะถึง 10 เปอร์เซ็นต์ของผลงานของคุณ เป็นการป้องกันความเสี่ยงที่ดีต่อเงินเฟ้อ นอกจากนี้ยังมีการป้องกันที่ดีที่สุดในระหว่างการแข่งขันในตลาดหุ้น นั่นเป็นเพราะราคาทองคำพุ่งขึ้นเป็นเวลา 15 วันหลังจากเกิดอุบัติเหตุ ดูข้อมูลเพิ่มเติมได้ที่ Why Invest in Gold?

ตามที่คุณสามารถจินตนาการได้ยากที่จะขายหุ้นได้อย่างเหลือเชื่อเมื่อคนอื่น ๆ กำลังโม้เกี่ยวกับจำนวนที่พวกเขากำลังทำ

เหตุนี้การกำหนดเวลาในการทำตลาดแทบจะเป็นไปไม่ได้ แทนที่จะเป็นคนหัวเก่า ไม่เคยมีการลงทุน 100% ในชั้นสินทรัพย์ใด ๆ

แต่ให้แน่ใจว่าการลงทุนของคุณมีความหลากหลาย ค่อยๆเปลี่ยนสัดส่วนเพื่อให้สอดคล้องกับวัฏจักรธุรกิจ ทำงานร่วมกับผู้วางแผนทางการเงินเสมอเพื่อให้แน่ใจว่าการจัดสรรตรงตามเป้าหมายส่วนบุคคลของคุณ

ในระดับความลึก

• อัตราการเติบโตของ GDP ในปัจจุบัน
• 10 บูมและหน้าอกตั้งแต่ 1980
• ประวัติความเป็นมาของ U. S. Recessions