ความหมาย: ความต้องการสำรองคือจำนวนเงินขั้นต่ำที่ธนาคารต้องมีในแต่ละคืน เป็นเปอร์เซ็นต์ของเงินฝากของธนาคาร ธนาคารกลางของประเทศกำหนดอัตราร้อยละ
ในสหรัฐอเมริกา Federal Reserve Board of Governors จะควบคุมความต้องการสำรองสำหรับธนาคารสมาชิก ข้อกำหนดการสำรองจะใช้กับธนาคารพาณิชย์ธนาคารเงินฝากออมทรัพย์สมาคมสินเชื่อเพื่อการออมและเงินให้สินเชื่อและสหภาพเครดิต
นอกจากนี้ยังเกี่ยวข้องกับสาขาและหน่วยงานของธนาคารต่างประเทศในสหราชอาณาจักร บริษัท Edge Act และ บริษัท ที่ทำข้อตกลง ธนาคารสามารถเก็บสำรองไว้เป็นเงินสดในห้องเก็บของหรือเป็นเงินฝากที่ธนาคาร Federal Reserve ของตน
หากธนาคารไม่มีเงินพอที่จะกู้เงินจากธนาคารอื่นได้ นอกจากนี้ยังอาจยืมจากหน้าต่างส่วนลด Federal Reserve ธนาคารเงินยืมหรือให้ยืมซึ่งกันและกันเพื่อตอบสนองความต้องการสำรองเรียกว่าเป็นเงินของรัฐบาลกลาง
ความต้องการสำรองเป็นพื้นฐานของเครื่องมือมากมายของเฟด เฟดใช้เครื่องมือเหล่านี้เพื่อควบคุมสภาพคล่องในระบบการเงิน เมื่อเฟดลดข้อกำหนดเรื่องการดำรงเงินสำรองจะใช้นโยบายการเงินแบบขยายตัว ที่สร้างรายได้มากขึ้นในระบบธนาคาร เมื่อเฟดมีการเรียกเก็บเงินสำรองจะทำให้นโยบายดังกล่าวแย่ลง ซึ่งจะช่วยลดสภาพคล่องและชะลอการดำเนินกิจกรรมทางเศรษฐกิจ
ความต้องการเงินสำรองที่มากขึ้นจะทำให้ธนาคารมีรายได้น้อยกว่า
ความต้องการสูงเป็นพิเศษในธนาคารขนาดเล็ก พวกเขาไม่ได้มีมากที่จะให้ยืมในสถานที่แรก เฟดได้ยกเว้นธนาคารขนาดเล็กจากข้อกำหนด ธนาคารขนาดเล็กเป็นธนาคารที่มีรายได้น้อยกว่า $ 15 5 ล้านในเงินฝาก
การเปลี่ยนแปลงความต้องการสำรองมีราคาแพงสำหรับธนาคาร มันบังคับให้พวกเขาแก้ไขขั้นตอนของพวกเขา
เป็นผลให้คณะกรรมการ Fed ไม่ค่อยเปลี่ยนแปลงความต้องการสำรอง แต่จะปรับจำนวนเงินฝากที่มีอัตราส่วนความต้องการสำรองที่แตกต่างกัน Federal Reserve Bank of New York)
อัตราส่วนความต้องการสำรอง (Reserve Requirement Ratio)
เมื่อวันที่ 19 มกราคม พ.ศ. 2560 เฟดกำหนดให้ธนาคารทุกแห่งที่มีวงเงินมากกว่า 115 ดอลลาร์สหรัฐฯ 1 ล้านเงินฝากเพื่อรักษาสำรองของร้อยละ 10 ของเงินฝาก ธนาคารที่มี 115 ดอลลาร์ 1 ล้านบาทหรือน้อยกว่า แต่มากกว่า 15 เหรียญ 5 ล้านบาท (เงินสำรองต่ำ) จะต้องเรียกเก็บเงิน 3% ของเงินฝากทั้งหมด ธนาคารที่มีเงินฝากของ $ 15 5 ล้านบาทหรือน้อยกว่าไม่ได้มีความต้องการสำรอง
ระดับเงินฝากที่ขึ้นอยู่กับอัตราส่วนที่ต่างกันเพิ่มขึ้นในแต่ละปี ทำให้ธนาคารมีแรงจูงใจที่จะเติบโตขึ้น เฟดสามารถเพิ่มเงินกองทุนสำรองเลี้ยงชีพต่ำและจำนวนเงินที่ได้รับยกเว้นโดยร้อยละ 80 ของเงินฝากที่เพิ่มขึ้นในปีก่อน (30 มิถุนายน - 30 มิถุนายน)
เงินฝากรวมเงินฝากตามความต้องการบัญชีบริการโอนเงินอัตโนมัติและบัญชี NOW เงินฝากรวมถึงบัญชีฉบับร่างหุ้นบัญชีโทรศัพท์หรือบัญชีรับฝากเงินที่ได้รับมอบอำนาจการยอมรับจากเจ้าหนี้และภาระผูกพันที่ออกโดย บริษัท ในเครือที่ครบกำหนดชำระภายในเจ็ดวันหรือน้อยกว่า ธนาคารใช้ยอดสุทธิ นั่นหมายความว่าพวกเขาไม่นับจำนวนเงินที่ต้องชำระจากธนาคารอื่นและเงินสดที่ยังคงค้างอยู่
ตั้งแต่วันที่ 27 ธันวาคม 1990 เงินฝากประจำที่ไม่ใช่ส่วนตัวและหนี้สิน Eurocurrency ไม่จำเป็นต้องมีการสำรอง (ที่มา: "ตารางความต้องการสำรอง" Federal Reserve.)
ความต้องการสำรองจะมีผลต่ออัตราดอกเบี้ยจำนอง
ธนาคารกลางไม่ปรับความต้องการทุกครั้งที่มีการเปลี่ยนแปลงนโยบายการเงิน พวกเขามีเครื่องมืออื่น ๆ อีกมากมายที่มีผลเช่นเดียวกับการเปลี่ยนความต้องการสำรอง
ตัวอย่างเช่น Federal Open Market Committee ตั้งเป้าหมายอัตราเงินเฟ้อในการประชุมปกติ หากอัตราเงินเฟ้อสูงมากค่าใช้จ่ายของธนาคารในการยืมต่ออีกหนึ่งคืนจะสูงกว่า ซึ่งมีผลเช่นเดียวกับการเพิ่มความต้องการสำรอง
ในทางตรงกันข้ามเมื่อเฟดต้องการคลี่คลายนโยบายการเงินและเพิ่มสภาพคล่องจะทำให้เป้าหมายอัตราเงินเฟ้อลดลง ที่ทำให้เงินให้กู้ยืมเงินที่ถูกกว่า มีผลเช่นเดียวกับการลดความต้องการสำรอง
นี่คืออัตราดอกเบี้ยเงินเฟ้อในปัจจุบัน
อัตราดอกเบี้ยเงินเฟ้อคือดอกเบี้ยธนาคารเรียกเก็บเงินจากกองทุน fed Federal Reserve ไม่สามารถกำหนดให้ธนาคารปฏิบัติตามอัตราเป้าหมายได้ แต่ก็มีผลต่ออัตราของธนาคารผ่านทางการดำเนินงานของตลาดแบบเปิด เฟดซื้อหลักทรัพย์ซึ่งมักเป็นตั๋วธนารักษ์จากธนาคารสมาชิกเมื่อต้องการให้อัตราเงินเฟ้อปรับตัวลดลง เฟดจะเพิ่มวงเงินให้กับธนาคารเพื่อแลกกับการรักษาความปลอดภัย เนื่องจากธนาคารต้องการให้เงินสำรองพิเศษนี้ทำงานจึงจะให้ยืมไปให้ธนาคารอื่น ธนาคารลดอัตราดอกเบี้ยเพื่อทำเช่นนั้น
เฟดจะขายหลักทรัพย์ให้กับธนาคารเมื่อต้องการเพิ่มอัตราเงินเฟ้อ ธนาคารที่มีเงินให้กู้ยืมน้อยกว่าที่จะให้ยืมสามารถเพิ่มอัตราเฟด ว่าการดำเนินงานของตลาดเปิดทำงานอย่างไร
หากธนาคารไม่สามารถกู้ยืมเงินจากธนาคารอื่น ๆ สามารถกู้ยืมเงินจากเฟดเองได้ เรียกว่ายืมจากหน้าต่างส่วนลด ธนาคารส่วนใหญ่พยายามที่จะหลีกเลี่ยงปัญหานี้ นั่นเป็นเพราะว่าเฟดมีอัตราคิดลดซึ่งสูงกว่าอัตราดอกเบี้ยเงินเฟ้อเล็กน้อย นอกจากนี้ยัง stigmatizes ธนาคาร ธนาคารอื่น ๆ ถือว่าไม่มีธนาคารอื่น ๆ ยินดีที่จะให้ยืมไป พวกเขาคิดว่าธนาคารมีเงินให้กู้ยืมที่ไม่ดีในหนังสือหรือมีความเสี่ยงอื่น ๆ
เมื่ออัตราดอกเบี้ยเงินเฟ้อสูงขึ้นอัตราดอกเบี้ยทั้งสี่นี้จะเพิ่มขึ้น:
- LIBOR เป็นอัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารเรียกเก็บจากกันสำหรับเงินกู้ 1 เดือน, 3 เดือน, 6 เดือนและ 1 ปี ธนาคารกำหนดอัตราสำหรับบัตรเครดิตและการปรับอัตราดอกเบี้ยจำนอง LIBOR
- อัตราดอกเบี้ยที่สำคัญคืออัตราดอกเบี้ยที่เรียกเก็บจากลูกค้าที่ดีที่สุด อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ธนาคารอื่น ๆ สูงขึ้นเล็กน้อยสำหรับลูกค้ารายอื่น ๆ
- อัตราดอกเบี้ยจ่ายในบัญชีออมทรัพย์และเงินฝากในตลาดเงินยังเพิ่มขึ้น
- การจำนองและเงินกู้มีอัตราดอกเบี้ยคงที่มีอิทธิพลทางอ้อม นักลงทุนเปรียบเทียบเงินให้กู้ยืมเหล่านี้กับอัตราผลตอบแทนในตั๋วเงินคลังระยะยาว อัตราเงินเฟ้อที่สูงขึ้นอาจทำให้อัตราผลตอบแทนของพันธบัตรรัฐบาลสูงขึ้นเล็กน้อย
ในช่วงวิกฤตทางการเงินเฟดปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินให้เป็นศูนย์ ธนาคารจึงไม่เต็มใจที่จะให้ยืมว่าเฟดจะขยายการดำเนินงานในตลาดโอเพ่นซอร์สอย่างหนาแน่น นอกจากนี้ยังจำเป็นต้องถอดถอนหลักทรัพย์ที่ได้รับการค้ำประกันที่ไม่ได้ประโยชน์ออกจากธนาคารเพื่อช่วยให้พวกเขามีสุขภาพแข็งแรงอีกครั้ง สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับโครงการนี้ดูการผ่อนคลายเชิงปริมาณ