เปลี่ยนข่าวร้ายให้กลายเป็นโอกาสสร้างรายได้ที่ร่ำรวย

แม้แต่ บริษัท ที่ดีที่สุดอุตสาหกรรมและภาคอุตสาหกรรมต่างก็ตกอยู่ในห้วงเวลา นักลงทุนที่มีข้อมูลครบถ้วนพร้อมด้วยกระเป๋าที่เต็มไปด้วยเงินสดและเข้าใจสถานการณ์ได้อย่างสงบสามารถก้าวเข้าสู่ตลาดที่ปั่นป่วนและได้รับหุ้นของ บริษัท ที่ตกอับเหล่านี้ในส่วนของมูลค่าที่แท้จริงของพวกเขา คุณรู้ได้อย่างไรว่า บริษัท ใดที่เป็นผู้แพ้อย่างถาวรและมีอัญมณีล้ำค่า? การตอบคำถามต่อไปนี้และการทดสอบคุณภาพจะช่วยให้คุณทราบได้ว่าคุณควรลงทุนเงินหรือเก็บเงินไว้ด้วยเงินสด

1 เป็นปัญหาชั่วคราวหรือระยะยาว?

คุณต้องระมัดระวังไม่ให้ลงทุนใน บริษัท เพราะทุกคนกำลังทำงานจาก บริษัท บางครั้งมีเหตุผลที่จะเรียกใช้! แม้หลังจากที่ราคาหุ้นของ บริษัท ต่างๆเช่น Lucent และ United Airlines ลดลงร้อยละ 75 แต่ก็ยังไม่ถือว่าเป็นการลงทุนที่ดี มีหลาย บริษัท ที่ไม่ควรซื้อในราคาใด ๆ ถังขยะคือถังขยะไม่ว่าคุณจะจ่ายเงินเท่าใด

ในบางกรณีปัญหาเกิดขึ้นอันเป็นผลมาจากความผิดพลาดเพียงครั้งเดียวของผู้บริหาร ในช่วงวิกฤตสินเชื่อออมทรัพย์และสินเชื่อเช่นหุ้นของธนาคารพุ่งขึ้นสู่ระดับที่น่าขบขัน นักลงทุนที่พูดถึงเขากำลังซื้อหุ้นในสถาบันเหล่านี้ถูกดูถูกเยาะเย้ยเยาะเย้ยและดูถูกโดยเพื่อนสนิท ในขณะเดียวกัน บริษัท ที่ยึดที่มั่นอย่างเช่น Wells Fargo (ซึ่งมีงบดุลที่มั่นคงชื่อเสียงที่ได้รับการยอมรับจากผู้บริหารระดับสูงและฐานลูกค้าที่มั่นคง) ได้รับผลกระทบอย่างหนักจากธนาคารที่มีคุณภาพต่ำ

ปีที่ผ่านมาผู้ที่ใช้ความกล้าหาญและพึ่งพาการตัดสินใจในการวิเคราะห์โดยซื้อหุ้นในธนาคารดังกล่าวพบว่าพอร์ตการลงทุนของพวกเขาอ้วนขึ้น จำคำพูดของคนที่ฉลาดมาก "คุณไม่ถูกหรือผิดเพราะฝูงชนเห็นด้วยกับคุณคุณมีสิทธิ์เพราะการวิเคราะห์ของคุณพูดอย่างนั้น" 999 2. ธุรกิจเป็น บริษัท ชั้นเลิศที่มีมูลค่าตลาดที่เหมาะสมหรือไม่?

เช่นเคยคุณควรสนใจธุรกิจที่ไม่ใช้สินทรัพย์มากและมีผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้นรายใหญ่น้อยหรือไม่มีเลยในอุตสาหกรรมที่ไม่ใช่สินค้าโภคภัณฑ์โดยไม่มีโครงสร้างต้นทุนคงที่ นอกจากนี้คุณควรพยายามมองหาการตีราคาต่ำใน บริษัท ขนาดใหญ่มากกว่า บริษัท ที่มีขนาดเล็ก ในกรณีที่มีการกู้ค้าปลีกตัวอย่างเช่นวอลมาร์ทมีแนวโน้มที่จะกลับมาที่เท้าได้เร็วกว่าร้านค้าปลีกขนาดเล็กพิเศษอย่าง Morning Morning เจ้าของปัญหาที่มีขนาดเล็กอาจพบว่าตัวเองกำลังรอเวลาที่หุ้นของเขาจะได้รับความรู้ความสามารถเต็มที่ในตลาด

3 ผู้บริหารมีประวัติที่ยอดเยี่ยมหรือไม่?

การจัดการที่ดีมีแนวโน้มที่จะสร้างผลลัพธ์ที่ดีสำหรับทุกคนที่เกี่ยวข้องรวมถึงผู้ถือหุ้นพนักงานกรรมการผู้บริหารและลูกค้าหาก บริษัท ประสบปญหาเปนปกอนเปนปที่ผานมาในขณะที่อุตสาหกรรมที่มีการดําเนินการโครงการนี้อาจเปนไปไดที่ผูบริหาร ในกรณีเช่นนี้คุณและสมุดพกของคุณจะดีกว่าละเว้นสัญญาที่ว่างเปล่าของผู้บริหารที่มีความสนใจเฉพาะในการรักษางานของพวกเขา

คุณภาพของคำถามในการบริหารอาจเป็นสิ่งสำคัญที่สุดที่นักลงทุนต้องสวมใส่ให้กับตัวเอง

Coca-Cola เป็นตัวอย่างที่ดีเยี่ยมในการจัดการที่ดีสามารถทำให้ บริษัท ที่ดียิ่งขึ้นได้ดียิ่งขึ้น เป็นนักแสดงที่เป็นตัวเอกมาหลายชั่วอายุไม่นานจนกระทั่ง Roberto Goizueta กลายเป็นซีอีโอว่าธุรกิจนี้กลายเป็นโรงไฟฟ้าระดับโลกอย่างแท้จริงโดยส่งเงินสดไปให้ผู้ถือหุ้นได้เร็วกว่าที่พวกเขาสามารถดื่มได้ ระหว่างปีพ. ศ. 2527-2536 โคคา - โคลาได้ซื้อหุ้น 570 ล้านหุ้นจากหุ้นของ บริษัท เองผ่านโปรแกรมการซื้อหุ้นคืนลดจำนวนหุ้นที่ถือครองอยู่ระหว่าง 3 174 พันล้านเป็น 2 แสน 604 พันล้าน การลดลง 21% ครั้งนี้ส่งผลให้รายได้ต่อหุ้นเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญสำหรับหุ้นสามัญทั้งหมดที่เหลืออยู่และเสริมสร้างผลการดำเนินงานที่ดีต่อไป

ด้วยการกล่าวว่าสิ่งสำคัญคือโปรดจำไว้ว่าผลลัพธ์ในอดีตไม่ได้รับประกันประสิทธิภาพในอนาคต

4 คุณสามารถรับเงินได้หรือไม่?

หลังจากที่คุณได้พิจารณาแล้วว่าปัญหาของ บริษัท เกิดขึ้นชั่วคราวการจัดการมีประวัติที่ยอดเยี่ยมและธุรกิจมีเศรษฐศาสตร์ที่ยอดเยี่ยม แต่ยังคงมีคำถามอยู่ก่อนที่คุณจะตัดสินใจซื้อหุ้นที่มีการตีราคาต่ำเกินไป

คุณมีความสามารถทางการเงินที่สามารถรอปัญหาของ บริษัท ได้หรือไม่? อัตราใดที่คุณจะถูกบังคับให้ขายหุ้นของคุณเพื่อให้เป็นไปตามข้อผูกพันอื่น

หากมีโอกาสขายถูกเล็กน้อยเนื่องจากความต้องการส่วนบุคคลเป็นเงินสดอย่าแม้แต่จะคิดเกี่ยวกับการซื้อหุ้น "แต่นี่เป็นโอกาสในการลงทุนที่ยอดเยี่ยม!" คุณอาจประท้วง ใช่มันอาจกลายเป็นหนึ่งในการลงทุนที่ดีที่สุดในชีวิตของคุณ อย่างไรก็ตามหากคุณไม่มีความหรูหราในการรอคอยมูลค่าที่แท้จริงของ บริษัท เพื่อสะท้อนให้เห็นในราคาหุ้นคุณก็คือการพนัน ในฐานะนักลงทุนเรารู้ว่า บริษัท ที่ดีจะได้รับการยอมรับจากตลาด เราไม่รู้ว่าเมื่อไหร่ ช่วงเวลาที่คุณล้มเหลวที่จะทำให้ความแตกต่างที่คุณจะกลายเป็นผู้เก็งกำไร ในระยะสั้นสิ่งที่สามารถเกิดขึ้นได้ ไม่มีอะไรที่จะระงับการสต็อกที่ถูกประเมินมูลค่าต่ำกว่าราคาอย่างมาก คุณต้องมีเวลารอผลการลงทุนที่ชาญฉลาดอย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้ไม่ว่าจะเป็นสัปดาห์เดือนหรือหลายปี ในตอนท้ายการตัดสินในการวิเคราะห์เสียงและความอดทนที่ไม่อาจหลีกเลี่ยงได้ควรได้รับการตอบแทนอย่างดีเยี่ยม