นักลงทุนส่วนใหญ่มีความคุ้นเคยกับการลงทุน 2 ประเภทคือหุ้นและพันธบัตร หุ้นเป็นเรื่องง่ายที่จะเข้าใจเพราะเราได้ยินเกี่ยวกับการลงทุนในตลาดหุ้นในชีวิตประจำวัน ข่าวดังกล่าวเตือนเราอย่างต่อเนื่องว่าตลาดหุ้นเป็นไปในทิศทางที่ดีหรือเลวร้ายที่สุด สิ่งที่เกี่ยวกับพันธบัตร? ส่วนใหญ่ของเรามีพันธบัตรในพอร์ตการลงทุนของเรา แต่เราได้ยินน้อยมากเกี่ยวกับตลาดตราสารหนี้หรือวิธีการที่เครื่องมือทางการเงินเหล่านี้ทำงานได้จริง
คุณจะกลายเป็นผู้ให้กู้เมื่อคุณซื้อหุ้นในสต็อกคุณจะซื้อชิ้นส่วนเล็ก ๆ ของการเป็นเจ้าของ บริษัท มูลค่าของหุ้นที่ผันผวนตามที่นักลงทุนหรือตลาดโดยรวมรู้สึกว่า บริษัท มีมูลค่า พันธบัตรค่อนข้างแตกต่างกัน เมื่อคุณซื้อพันธบัตรคุณไม่ได้ซื้อความเป็นเจ้าของของ บริษัท แต่คุณให้เงินกู้ยืมแก่ บริษัท ในการตอบแทนสำหรับเงินกู้ของคุณ บริษัท จ่ายดอกเบี้ยให้คุณ คิดว่าเป็นธนาคารที่ให้กู้ยืมเงินคุณมีเพียงบทบาทที่ตรงกันข้ามเท่านั้น เมื่อคุณยืมเงินจากธนาคารธนาคารจะให้เงินก้อนหนึ่งแก่คุณซึ่งคุณต้องชำระคืนพร้อมดอกเบี้ย นั่นคือวิธีการทำงานของพันธบัตร แต่คราวนี้คุณเป็น "ธนาคาร" ให้ยืมเงินให้กับ บริษัท ซึ่งจะคืนให้คุณเมื่อเวลาผ่านไปและพร้อมดอกเบี้ย
ในขณะที่ตัวอย่างข้างต้นระบุถึงพันธบัตรขององค์กร แต่ก็มีผู้ออกตราสารหนี้หลายประเภทอยู่แล้ว ไม่เพียง แต่ บริษัท สามารถออกพันธบัตร แต่รัฐบาลท้องถิ่นรัฐและรัฐบาลกลางเท่านั้น
คุณเคยได้ยินเกี่ยวกับพันธบัตรออมทรัพย์หรือไม่? พันธบัตรเหล่านี้เป็นพันธบัตรที่ออกโดยรัฐบาลสหรัฐฯ หลักปฏิบัติดังกล่าวใช้บังคับและคุณให้ยืมเงินแก่รัฐบาลในขณะที่พวกเขาตกลงที่จะชำระดอกเบี้ยให้คุณ
พันธบัตรเหล่านี้มักจะจัดหาโครงการที่สร้างรายได้หรือจำเป็นสำหรับการก่อสร้างหรือบำรุงรักษา ข้อดีอย่างหนึ่งของพันธบัตรเทศบาลคือถ้าคุณซื้อพันธบัตรในประเทศของคุณในที่อยู่อาศัยอาจมีการเสียภาษีพิเศษสำหรับดอกเบี้ยที่ได้รับ
วิธีการสร้างรายได้ด้วยพันธบัตร
พันธบัตรแตกต่างจากการลงทุนอื่น ๆ เล็กน้อย ด้วยหุ้นคุณกำลังมองหาการแข็งค่าของเงินทุน ซึ่งหมายความว่าคุณต้องการให้ราคาหุ้นของคุณเพิ่มขึ้น เมื่อคุณซื้อพันธบัตรคุณไม่ได้เกี่ยวข้องกับการเพิ่มขึ้นหรือลดลงของราคาพันธบัตร แต่ส่วนใหญ่ที่ต้องการสร้างรายได้ตามปกติในรูปแบบของดอกเบี้ย
ไม่ได้หมายความว่าราคาพันธบัตรไม่ผันผวนเนื่องจากสามารถทำได้ แต่โดยปกติแล้วจะมีเสถียรภาพมากกว่าราคาหุ้นของหุ้น เนื่องจากเสถียรภาพสัมพัทธ์นี้ในราคาและการจ่ายดอกเบี้ยเป็นรูปธรรมทำให้หุ้นกู้ถือเป็นเงินลงทุนที่ปลอดภัยกว่าหุ้นโดยเฉพาะอย่างยิ่งกับพันธบัตรรัฐบาลซึ่งได้รับการสนับสนุนจากความเชื่อและเครดิตอย่างเต็มที่ของรัฐบาลสหรัฐฯ นอกจากนี้บางพันธบัตรเทศบาลยังอาจจะเป็นผู้ประกันตน
พันธบัตรมักใช้โดยนักลงทุนเพื่อชดเชยความเสี่ยงบางประการในพอร์ตการลงทุน หุ้นอาจมีความผันผวนจากวันหนึ่งไปอีกขั้นโดยมีอัตรากำไรที่สำคัญ แต่หุ้นกู้มีแนวโน้มที่จะยังคงมีเสถียรภาพและแน่นอนว่าจะจ่ายดอกเบี้ย
ดังนั้นโดยการเพิ่มพันธบัตรให้กับพอร์ตโฟลิโอของคุณคุณสามารถลดความเสี่ยงในการลงทุนในหุ้นโดยมีรายได้ที่มั่นคงจากพันธบัตร