คลังเงินเฟ้อหลักทรัพย์ที่มีการป้องกันความหมาย

คำนิยาม: หลักทรัพย์ที่มีการป้องกันเงินทุนหมุนเวียนเป็นพันธบัตรที่ปกป้องคุณจากภาวะเงินเฟ้อ พวกเขาเสนอโดยกระทรวงการคลังของสหรัฐฯ แม้ผลประโยชน์ของพวกเขาพันธบัตรเหล่านี้อาจไม่ได้เป็นเงินลงทุนที่ดีตลอดเวลา

วิธีการทำงาน

TIPS มีการออกในแง่ 5, 10 และ 30 ปี เช่นเดียวกับพันธบัตรตั๋วเงินคลังอื่น ๆ การประมูลจะกำหนดอัตราดอกเบี้ย

นี่เป็นวิธีที่พันธบัตรเหล่านี้ปกป้องคุณจากภาวะเงินเฟ้อ ปีละสองครั้งกรมธนารักษ์ขึ้นหรือลดมูลค่าของพันธบัตร เป็นการเพิ่มขึ้นของการเปลี่ยนแปลงราคาตามดัชนีราคาผู้บริโภค รายงานฉบับนี้ตีพิมพ์เป็นรายเดือนโดยสำนักสถิติแรงงานมาตรการเงินเฟ้อหรือภาวะเงินฝืด เมื่ออัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นมูลค่าของพันธบัตรยังเพิ่มขึ้น

โปรดทราบว่าอัตราดอกเบี้ยไม่เปลี่ยนแปลง แต่คุณจะได้รับเงินที่มากขึ้น นั่นเป็นเพราะอัตราดอกเบี้ยคงที่ถูกนำไปใช้กับเงินต้นที่มีขนาดใหญ่

สิ่งที่ตรงกันข้ามคือความจริงในช่วงภาวะเงินฝืด หากราคาลดลงวัดจาก CPI มูลค่า TIPS จะลดลงเช่นกัน ตอนนี้อัตราดอกเบี้ยคงที่จะถูกนำไปใช้กับเงินต้นที่ต่ำกว่า

คุณสามารถซื้อ TIPS ได้โดยตรงจาก U. S. Treasury หากคุณเปิดบัญชี TreasuryDirect คุณสามารถถือ TIPS ได้จนกว่าจะครบกำหนด นอกจากนี้คุณยังสามารถขายได้ในตลาดรอง คุณอาจจะคิดขายได้หากเห็นภาวะเงินฝืดปรากฏขึ้นบนขอบฟ้า

ข้อดีของ TIPS

ตามที่คุณคาดหวัง TIPS ทำได้ดีในช่วงอัตราเงินเฟ้อหรือแม้กระทั่งคาดหวังว่าจะมีอัตราเงินเฟ้อ คนในตลาดรองจ่ายเงินมากขึ้นเพื่อความปลอดภัยของ TIPS หากพวกเขากลัวเงินเฟ้อ ด้วยเหตุนี้ TIPS จึงทำผลได้ดีเมื่อค่าเงินดอลลาร์อ่อนค่าลง นั่นเป็นเพราะเงินดอลลาร์ที่ลดลงมักจะนำไปสู่ภาวะเงินเฟ้อ

เนื่องจากราคานำเข้าเพิ่มขึ้นเนื่องจากค่าเงินดอลลาร์อ่อนค่าลง

นี่เป็นประโยชน์ที่ดีของ TIPS เมื่อครบกำหนดคุณจะได้รับเงินต้นที่ได้รับการปรับปรุงมากที่สุด คุณจะไม่ได้รับเงินน้อยกว่าเงินต้นเดิม บทบัญญัตินี้ปกป้องคุณจากภาวะเงินฝืดเนื่องจากคุณจะไม่ได้รับเงินน้อยกว่าแม้ว่าราคาจะลดลงก็ตาม

ตัวอย่างเช่นถ้ามีอัตราเงินเฟ้อสองหลักในช่วงระยะเวลาของ TIPS ค่าของมันจะเพิ่มขึ้น เมื่อ TIPS เป็นผู้ใหญ่คุณจะได้รับค่านั้น นี้ถือเป็นจริงแม้ว่าภาวะเงินฝืดได้บิ่นไปที่หลักในปีต่อ ๆ มา

ประโยชน์อื่น ๆ ก็คือคุณจะไม่มีวันสูญเสียเงินต้น TIPS เช่นพันธบัตรตั๋วเงินคลังทั้งหมดมีการรับประกัน 100 เปอร์เซ็นต์โดยรัฐบาลของ U. S.

ข้อเสียของ TIPS

ข่าวร้ายชิ้นแรกคือ TIPS จ่ายเฉพาะอัตราดอกเบี้ยคงที่ พวกเขาอาจจะไม่ดีเท่าการลงทุนเป็นพันธบัตรที่มีอัตราดอกเบี้ยปรับตัวได้โดยอัตโนมัติเพิ่มขึ้นและลดลงด้วยอัตราเงินกองทุนของรัฐบาลกลางนั่นเป็นความจริงโดยเฉพาะอย่างยิ่งในขณะนี้ขณะที่รัฐบาลสหรัฐพิจารณาการขึ้นอัตราดอกเบี้ย แม้ว่าอัตราดอกเบี้ยคงที่สามารถนำไปใช้กับเงินต้นที่สูงขึ้นได้ แต่ TIPS ไม่ยืดหยุ่นเท่าพันธบัตรที่มีอัตราการปรับได้

เคล็ดลับไม่ใช่การลงทุนที่ดีในช่วงเศรษฐกิจที่มั่นคง

พวกเขาจะคืนอัตราดอกเบี้ยแบบแฟลตของเงินต้นเมื่อเศรษฐกิจดีและไม่ประสบปัญหาเงินเฟ้อมากนัก รัฐนี้อธิบายถึงเศรษฐกิจสหรัฐฯตั้งแต่ทศวรรษ 1970 นั่นเป็นครั้งสุดท้ายที่อัตราเงินเฟ้อสองหลักมีอยู่

ถ้าคุณต้องการเอาชนะภาวะเงินเฟ้อคุณควรจะมีพอร์ตการลงทุนที่หลากหลายและมีหุ้นมากขึ้น ด้วยวิธีนี้คุณสามารถปรับการจัดสรรสินทรัพย์ให้สอดคล้องกับการเปลี่ยนแปลงในวงจรธุรกิจ สำหรับแนวคิดเพิ่มเติมโปรดดูที่ฉันจะป้องกันตัวเองจากภาวะเงินเฟ้อได้อย่างไร?

พันธบัตร TIPS versus I พันธบัตร I เป็นพันธบัตรออมทรัพย์แบบ Series I ในขณะที่ TIPS เป็นพันธบัตรตั๋วเงินคลัง ซึ่งหมายความว่าพันธบัตรฉันไม่สามารถซื้อขายในตลาดรอง พันธบัตรฉันสามารถซื้อได้โดยมีเพียง $ 25 ถ้าซื้อทางอิเล็กทรอนิกส์ผ่าน TreasuryDirect คุณจะไม่สูญเสียเงินต้นของคุณ ดอกเบี้ยที่ได้รับจะได้รับการยกเว้นจากภาษีเงินได้ของรัฐและท้องถิ่น

คุณยังคงต้องจ่ายภาษีรายได้ของรัฐบาลกลางถึงแม้ว่าจะไม่ใช้พันธบัตรเพื่อจ่ายค่าเล่าเรียนก็ตาม

ข้อเสียอย่างหนึ่งที่ฉันมีพันธบัตรคือคุณไม่ได้รับดอกเบี้ยใด ๆ จนกว่าคุณจะไถ่ถอนพันธบัตร เงินของคุณยังผูกติดกันเป็นเวลาอย่างน้อยหนึ่งปี พันธบัตรฉันหมายถึงการลงทุนระยะยาว กระทรวงการคลังของสหรัฐฯจะไม่อนุญาตให้คุณแลกเป็นเวลาอย่างน้อย 12 เดือน มีโทษถ้าคุณไถ่ถอนพันธบัตรของฉันในเวลาไม่ถึงห้าปี โทษจะไม่รุนแรง เป็นเพียงดอกเบี้ยที่ได้รับในช่วง 3 เดือนที่ผ่านมา

ความแตกต่างที่สำคัญอีกประการหนึ่งคือการปกป้องคุณจากภาวะเงินเฟ้อ อัตราดอกเบี้ยของพันธบัตรที่ I จะปรับขึ้นราคาโดยอัตโนมัติ มันทำงานอย่างไร? อันดับแรกคุณได้รับการประกันอัตราดอกเบี้ยคงที่ซึ่งไม่เปลี่ยนแปลง ประการที่สองอัตราจะเพิ่มขึ้นหากมีอัตราเงินเฟ้อ นี้อาจเกิดขึ้นปีละสองครั้งในเดือนพฤษภาคมและพฤศจิกายน แต่จะไม่ลดลงหากมีภาวะเงินฝืด ในเดือนพฤษภาคมอัตราจะสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงของดัชนีราคาผู้บริโภคทั้งหมดในเมืองตั้งแต่เดือนกันยายนของปีก่อนจนถึงเดือนมีนาคม ในเดือนพฤศจิกายนอัตราดังกล่าวจะสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลง CPI-U ในช่วงเดือนมีนาคมถึงกันยายน

วิธีที่ง่ายที่สุดในการซื้อพันธบัตรของฉันคือการซื้อผ่านระบบออนไลน์จากรัฐบาลสหรัฐฯผ่าน Treasury Direct เป็นอิเล็กทรอนิกส์ทั้งหมดดังนั้นคุณจึงไม่ต้องกังวลกับการสูญเสียพันธบัตร นอกจากนี้คุณยังสามารถซื้อพันธบัตรกระดาษ I จากธนาคารหรือผู้วางแผนการเงินของคุณ ไม่ว่าคุณจะทำอะไรก็ตามอย่าซื้อพันธบัตรหรือพันธบัตรรัฐบาลอื่น ๆ ของ U.E ใน eBay หรือบุคคลที่สามอื่น ๆ กรรมสิทธิ์ในพันธบัตรดังกล่าวยังคงเป็นเจ้าของเดิมตราบเท่าที่รัฐบาลยังคงเป็นห่วง เจ้าของไม่สามารถขายสิทธิ์ในการรับซื้อคืนให้กับคุณได้ สิ่งที่คุณซื้อคือกระดาษที่คุณไม่สามารถไถ่ถอนได้ (ที่มา: "TIPS versus I Bonds")